미래에셋대우에서 16일 일진머티리얼즈(020150)에 대해 "동박이 아니다. 금박이다."라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 64,000원을 내놓았다.
미래에셋대우 김철중 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 미래에셋대우에서 9개월만에 매매의견을 새롭게 조정하는 것으로 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속해서 같은 수준을 유지하고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 61.2%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
미래에셋대우에서 일진머티리얼즈(020150)에 대해 "당사 추정 영업이익 145억원을 +20%를 상회하는 서프라이즈를 기록하였다. 고수익성을 기록한 것은 말레이시아 라인의 조기 흑자전환 성공 때문이다. 말레이시아 신규라인은 1) 낮은 전력비, 2) 낮은 인건비 등으로 인하여 국내 라인 대비 수익성이 높은 것으로 추정한다. 말레이시아 신규 라인의 2분기 평균 가동률이 40% 수준 이었음에도 불구하고, 순이익 기준 흑자 전환에 성공하였다. 3분기 말 기준 Full 가동, 20년 신규 2만톤 신규 라인 가동이 예상되기 때문에 수익성 레버리지는 점진적으로 확대될 것으로 예상한다."라고 분석했다.
또한 미래에셋대우에서 "동박 수급의 Shortage도 지속되고 있다. 1) 상반기 부진한 업황에도 불구하고 국내외 동박 업체들의 높은 가동률이 유지되었던 것으로 추정되며, 대부분 높은 영업이익률을 기록하였다. 2) 배터리 업체들은 동박에 대한 4~5년 중장기 공급 계약들을 체결하고 있는 상황이다. 성장하는 산업 내 Shortage가 발생하고 있는 소재에 대한 높은 멀티플 적용은 정당하다고 판단한다."라고 밝혔다.
◆ Report statistics
미래에셋대우의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 최근 2회연속 목표가가 낮아지다가 이번에는 직전목표가보다 소폭 높은 수준으로 상향반전되는 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
BUY(유지)
TRADING BUY
목표주가
52,500
64,000
44,000
*최근 분기기준
오늘 미래에셋대우에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 64,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 21.9% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제일 보수적인 의견을 제시한 메리츠종금증권에서 투자의견 'TRADING BUY'에 목표주가 44,000원을 제시한 바 있다.
<미래에셋대우 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20190816
BUY(유지)
64,000
20181115
매수
64,000
20180816
매수
64,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20190816
미래에셋대우
BUY(유지)
64,000
20190816
대신증권
BUY(유지)
54,000
20190812
SK증권
BUY(유지)
48,000
20190708
메리츠종금증권
TRADING BUY
44,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
