[ET투자뉴스]BGF_주가, 거래량, 투심 모두 침체권

전자신문과 금융AI전문기업 씽크풀의 증시분석 전문기자 로봇 ET가 쓴 기사입니다

관련종목들 중에서 변동폭이 커도 수익률은 낮은 편 2일 오전 10시40분 현재 전일대비 1.2% 하락하면서 12,400원을 기록하고 있는 BGF는 지난 1개월간 21.27% 하락했다. 동기간 동안 주가의 변동성 지표인 표준편차는 1.8%를 기록했다. 이는 유통업 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 BGF의 월간 변동성이 상대적으로 커짐과 함께 주가도 마이너스를 보이며 낮은 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 BGF의 위험을 고려한 수익률은 -11.8을 기록했는데, 변동성이 높고 주가는 약세를 기록하면서 위험대비 수익률은 가장 저조한 모습을 보였다. 게다가 유통업업종의 위험대비수익률 -9.4보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 좋지 않았다고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 BGF가 속해 있는 유통업업종은 코스피지수보다 변동성은 높고, 등락률은 낮은 모습이다. 하락할 때 지수보다 탄력을 받고 있다는 의미이다.

	표준편차	수익율	위험대비 수익율
아이마켓코리아	2.3%	-0.5%	-0.2
BGF	1.8%	-21.3%	-11.8
엔에스쇼핑	1.6%	-10.2%	-6.3
광주신세계	0.8%	-8.5%	-10.5
E1	0.8%	-1.2%	-1.4
코스피	1.1%	-8.0%	-7.2
유통업	1.2%	-10.4%	-9.4

관련종목들도 하락 우위, 유통업업종 -1.37%

이 시각 현재 관련종목들은 하락이 다소 우세한 가운데 유통업업종이 1.37% 하락하고 있다.

E1	59,500원 ▼500(-0.83%)	광주신세계	221,500원 ▼1500(-0.67%)
엔에스쇼핑	14,150원 0 (0.00%)	아이마켓코리아	10,300원 0 (0.00%)

2월14일에 BGF 4/4분기(2017년10월~12월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
4/4분기	418.0억	34.0억	3조3351.0억
직전분기 대비	51.6% 증가	16.8% 증가	3463.1% 증가
전년동기 대비	96.8% 감소	93.9% 감소	7255.8% 증가

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 4.33%로 업종평균 수준. PER은 1.76으로 업종평균 하회

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 BGF는 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER은 가장 낮은 수준을 보이고 있는 반면에, 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR은 가장 높은 수준을 보이고 있다.

	BGF	광주신세계	엔에스쇼핑	E1	아이마켓코리아
ROE	0.0	8.4	11.2	-0.1	6.5
PER	1.8	7.5	10.8	-	13.0
PBR	-	0.6	1.2	0.3	0.9
기준년월	2017년9월	2017년9월	2017년9월	2017년9월	2017년9월

외국인과 기관은 순매도, 개인은 순매수(한달누적) 2월12일부터 기관이 11거래일 연속 순매도 행진을 벌이고 있다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 매도 후 매수의 관점을 보이고 있음에도 불구하고 74,537주를 순매도했고, 기관도 매도 관점으로 접근하면서 1,485,086주를 순매도했지만, 개인은 오히려 순매수량을 늘리며 1,559,623주를 순매수했다.

투자주체별 누적순매수

상장주식수 대비 거래량은 1.37%로 적정수준 최근 한달간 BGF의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 1.37%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 3.4%를 나타내고 있다. 외국인투자자의 거래참여 활발, 거래비중 28.23% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 57.91%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 28.23%를 보였으며 기관은 13.85%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 51.72%로 가장 높았고, 외국인이 31.63%로 그 뒤를 이었다. 기관은 16.64%를 나타냈다.

투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가, 거래량, 투심 모두 침체권

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 하락폭을 키우면서 침체상태에 빠져들고 있고 거래량 지표로 볼 때는 침체국면에 머물러 있다. 실리적인 측면에서는 계속된 하락으로 인해 불안한 심리가 팽배해지고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기, 중기, 장기 이동평균선이 역배열을 이루고 있는 전형적인 약세국면에 머물러 있다.

주요 매물구간인 83,300원선이 저항대로 작용

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 위로 83,300원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 83,300원대는 전체 거래의 17.7%선으로 가격대에서 뚜렷하게 크게 발생한 것은 아니지만 상대적으로 거래규모가 큰 구간이 되고 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 86,400원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 83,300원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제1매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 83,300원대의 저항대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.

[포인트검색]

2월14일 :(주)비지에프 현금ㆍ현물 배당 결정
2월14일 :(주)비지에프 자본잠식 50% 이상 또는 매출액 50억원 미만 사실 발생
2월14일 :(주)비지에프 연결재무제표기준영업(잠정)실적(공정공시)
2월14일 :(주)비지에프 매출액또는손익구조30%(대규모법인은15%)이상변경


증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com