신한금융투자에서 2일 이노션(214320)에 대해 "성장성과 수익성을 겸비한 완벽한 실적"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 115,000원을 내놓았다.
신한금융투자 홍세종, 오경석 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 신한금융투자의 직전 매매의견과 동일한 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 정체구간을 한동안 보낸 후에 최근 2회 연속 목표가가 높아졌고 또한 목표가의 상승폭도 더욱 커진 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 33.3%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
신한금융투자에서 이노션(214320)에 대해 "2Q16 연결 매출총이익 953억원(+29.7% YoY), 영업이익 263억원(+33.6% YoY)을 전망한다. 성장성과 수익성을 겸비한 완벽한 실적이다. 핵심인 미주 매출총이익은 63.3% YoY 증가한 396억원이 예상된다. 신규법인 캔버스(Canvas)의 기여분은 101억원이다. 프리미엄 모델인 제네시스 G90이 7월에 미국시장에서 출시되면서 광고 물량이 6월부터 인식될 전망"라고 분석했다.
또한 신한금융투자에서 "고급차와 친환경차 라인업 강화를 위해 광고비 증가는 반드시 필요하다. 매체 대행과 제작을 담당하는 동사의 성장이 자연스러운 이유다. 3분기에는 리우올림픽 효과까지 가세한다. 2016년 해외 매출총이익은 40.4% YoY 증가가 기대된다"라고 밝혔다.
한편 "2017년 상반기에는 KMA(기아차)와 D&G(미국 광고사)의 계약이 종료된다. 기아차의 제작 물량을 수주하면 해외 매출총이익은 2017년에도 15~20% YoY 증가가 예상된다. 향후 2년간의 성장성이 보장되어 있다고 볼 수 있다"라고 전망했다.
◆ Report statistics
신한금융투자의 동종목에 대한 최근 6개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 98,000원이 고점으로, 반대로 90,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 115,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 직전에 한차례 하향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 높아졌는데, 이번에 조정된 목표가는 이전수준보다는 낮은 수준이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
매수
매수
목표주가
107,556
120,000
95,000
*최근 분기기준
오늘 신한금융투자에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 115,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 6.9% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 교보증권에서 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 120,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 HMC투자증권에서 투자의견 '매수'에 목표주가 95,000원을 제시한 바 있다.
<신한금융투자 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20160602
매수(유지)
115,000
20160428
매수(유지)
98,000
20160303
매수(유지)
95,000
20160129
매수(유지)
95,000
20160125
매수(유지)
95,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20160602
신한금융투자
매수(유지)
115,000
20160601
미래에셋대우
매수(유지)
108,000
20160601
하이투자증권
매수(신규)
120,000
20160523
교보증권
매수(유지)
120,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
