신한금융투자에서 8일 한국가스공사(036460)에 대해 "가스요금 인상으로 규제 리스크 축소"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 57,000원을 내놓았다.
신한금융투자 허민호, 이진명 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 신한금융투자의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 최근 2회연속 목표가가 낮아지다가 이번에는 직전목표가보다 소폭 높은 수준으로 상향반전되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 28.7%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
신한금융투자에서 한국가스공사(036460)에 대해 "- 7월 8일 가스 도매요금 4.5% 인상, 미수금 회수단가 및 공급비 산정- 2분기 영업이익 934억원(+781억원 YoY) 예상- 공급비 산정으로 가스도매 사업 실적에 올해 적정투자보수를 반영할 수 있게 되었다: 가스도매 영업이익은 억원 358억원(흑자전환, +721억원 YoY), 해외 자원개발 사업은 611억원(+11%, +59억원)으로 추정"라고 분석했다.
또한 신한금융투자에서 "공급비와 미수금 회수단가가 반영된 이번 도시가스요금 인상으로 규제 리스크가 축소되었다. 이를 반영해 목표PBR을 0.63배로 상향했다. 19년 예상 배당금은 1,280원(배당수익률 3%)이다."라고 밝혔다.
◆ Report statistics
신한금융투자의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2018년8월 77,000원까지 높아졌다가 2019년5월 53,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 57,000원으로 새롭게 조정되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 최근 2회연속 목표가가 낮아지다가 이번에는 직전목표가보다 소폭 높은 수준으로 상향반전되는 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
BUY(유지)
BUY(유지)
목표주가
57,545
67,000
52,000
*최근 분기기준
오늘 신한금융투자에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 57,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 미래에셋대우에서 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 67,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 유진투자증권에서 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 52,000원을 제시한 바 있다.
<신한금융투자 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20190708
BUY(유지)
57,000
20190514
BUY(유지)
53,000
20190304
매수(유지)
63,000
20181109
BUY(유지)
70,000
20180809
매수(유지)
77,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20190708
신한금융투자
BUY(유지)
57,000
20190708
미래에셋대우
BUY(유지)
67,000
20190702
SK증권
BUY(유지)
55,000
20190607
KB증권
BUY(상향)
55,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
