삼성증권에서 12일 펄어비스(263750)에 대해 "폭발적 성장 예상되는 2019년"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 330,000원을 내놓았다.
삼성증권 오동환, 이준용 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 삼성증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 직전에 한차례 상향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 낮아졌는데, 이번에 조정된 목표가가 전저점보다는 높은 수준이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 59%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
삼성증권에서 펄어비스(263750)에 대해 "3분기 매출액은 1,170억원으로 q-q 3.8% 증가하여 컨센서스를 3.6% 상회. PC 검은사막 매출은 리마스터 버전 업데이트로 국내와 일본매출이 증가하였으나, 북미/유럽 및 대만 지역 매출 감소가 지속되며 q-q 8.1% 감소. 모바일 검사는 컨텐츠 업데이트로 국내 매출 감소가 크지 않았고, 12월 출시된 대만에 서도 일평균 4~5억원의 매출이 더해져 전체 매출이 q-q 8.3% 증가"라고 분석했다.
또한 삼성증권에서 "검사 Xbox 버전 12월, 검사 모바일의 일본과 북미/유럽 각각 내년 1분기와 2분기 출시 등 신작 일정은 순조롭게 진행 중. 콘솔 플랫폼 및 북미/유럽 시장에서 MMORPG 장르의 낮은 인기를 이유로 신작에 대한시장 기대치는 높지 않음. 그러나 북미/유럽에서 검사 IP의 높은 인기와 국내와 대만에서 검증된 모바일 버전의 높은 완성도를 고려하면 흥행 가능성은 높다고 판단됨"라고 밝혔다.
◆ Report statistics
삼성증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2017년10월 160,000원이 저점으로 제시된 이후 2018년8월 350,000원을 최고점으로 목표가가 제시되었고 최근에는 330,000원으로 다소 하향조정되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 과거 한차례 하향조정된 후에 최근 2회 연속 상향조정되고 있는데, 이번에 조정된 상승폭은 다소 줄어든 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
BUY
BUY
목표주가
310,000
340,000
285,000
*최근 분기기준
오늘 삼성증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 330,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 6.5% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 KTB투자증권에서 투자의견 'BUY'에 목표주가 340,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 NH투자증권에서 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 285,000원을 제시한 바 있다.
<삼성증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20181112
BUY
330,000
20180813
BUY
350,000
20180713
BUY
300,000
20180514
매수
300,000
20180405
매수
300,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20181112
KB증권
BUY(유지)
285,000
20181112
신한금융투자
매수(유지)
290,000
20181112
삼성증권
BUY
330,000
20181112
하이투자증권
BUY (MAINTAIN)
330,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
