[ET투자뉴스]와이지엔터테_외국인/개인 순매수, 기관은 순매도(한달누적)

전자신문과 금융AI전문기업 씽크풀의 증시분석 전문기자 로봇 ET가 쓴 기사입니다

위험대비 수익률 -1.6으로 상위권, 업종지수보다 낮아 12일 오전 9시25분 현재 전일대비 4.42% 오른 37,800원을 기록하고 있는 와이지엔터테인먼트는 지난 1개월간 7.35% 하락했다. 동기간 동안에 주가움직임의 위험지표인 표준편차는 4.4%를 기록했다. 이는 오락,문화 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 와이지엔터테인먼트의 월간 주가등락률이 마이너스를 기록했음에도 변동성은 상대적으로 적정수준을 유지한 셈이다. 최근 1개월을 기준으로 와이지엔터테인먼트의 위험을 고려한 수익률은 -1.6을 기록했는데, 주가는 약세를 보이고 있지만 위험대비 수익률은 상위권에 머물러 있다. 다만 오락,문화업종의 위험대비수익률 -0.7보다는 낮았기 때문에 업종대비 성과는 뛰어났다고 할 수 없다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 와이지엔터테인먼트가 속해 있는 오락,문화업종은 코스닥지수보다 변동성과 등락률이 모두 높은 모습이다. 업종등락률이 마이너스지만 시장보다는 탄력이 있고, 흐름도 좋다.

	표준편차	수익율	위험대비 수익율
키이스트	5.8%	2.6%	0.4
아난티	4.9%	-13.5%	-2.7
와이지엔터테인먼트	4.4%	-7.4%	-1.6
JYP Ent.	3.6%	-15.5%	-4.3
쇼박스	3.5%	-6.0%	-1.7
코스닥	2.2%	-6.9%	-3.1
오락,문화	3.1%	-2.2%	-0.7

관련종목들 혼조세, 오락,문화업종 +1.2%

이 시각 현재 관련종목들은 혼조세를 보이고 있으나 오락,문화업종은 1.2% 상승중이다.

아난티	8,560원 ▼110(-1.27%)	쇼박스	3,665원 ▼20(-0.54%)
JYP Ent.	30,450원 ▲700(+2.35%)	키이스트	3,395원 ▲90(+2.72%)

증권사 목표주가 51,200원, 현재주가 대비 35% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 와이지엔터테의 평균 목표주가는 51,200원이다. 현재 주가는 37,800원으로 13,400원(35%)까지 추가상승 여력이 존재한다.

증권사별로 보면 하이투자증권의 이상헌 에널리스트가 " 차세대가 주력이 되는 시기, 올해 1 월 아이콘 정규 2 집 [리턴] 타이틀곡 [사랑을 했다]가 히트하였으며, 무엇보다 아이콘은 이 곡으로 아이콘만의 음악적 색을 공고히 하였을 뿐만 아니라 동사를 이끌 차세대 포트폴리오로 부상하였다. 또한 위너 역시 지난 4 월 정규 2 집[에브리데이(EVERYDAY)]를 발매하자 폭발적인 반응을 얻었으며, 대중적인 흥행 요소로 인하여 해외에서도 뜨거운 반응이 이어졌다…" (이)라며 투자의견 NR을 제시했고, KTB투자증권의 이민아, 남효지 에널리스트가 " 빅뱅의 빈자리를 채울 음원 수익, 동사의 음원 매출은 국내 3대 기획사 중 가장 높은 수준. 17년 기준 음원 스트리밍 시장 점유율은 11.2%로 국내 기획사 중 1위. 디지털 콘텐츠 매출 비중은 연결 기준13%(2014)→16%(2017)→21%(2019E)까지 성장 전망. 디지털 콘텐츠 매출은 아티스트 용역에서 발생하는 매출이 아니므로 콘서트나 광고 매출 대비 수익성이 높음…" (이)라며 투자의견 BUY에 목표주가: 44,000원을 제시했다.

8월13일에 와이지엔터테 2/4분기(2018년4월~6월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
2/4분기	627.0억	14.0억	-4.0억
직전분기 대비	18.8% 감소	39.7% 감소	적자반전
전년동기 대비	13.2% 감소	67.7% 감소	적자반전

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 3.96%로 업종평균 수준.PER은 96.9로 업종평균보다 높으며, PBR은 1.51임.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 와이지엔터테인먼트는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR이 가장 낮은 상태를 보이고 있으며, 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER은 상대적으로 적정한 수준를 유지하고 있다.

	와이지엔터테인먼트	JYP Ent.	키이스트	쇼박스	아난티
ROE	1.6	14.7	1.2	12.0	-2.8
PER	96.9	64.8	268.1	13.5	-
PBR	1.5	9.5	3.2	1.6	2.3
기준년월	2018년6월	2018년6월	2018년6월	2018년6월	2018년6월

외국인/개인 순매수, 기관은 순매도(한달누적) 11월1일부터 전일까지 외국인이 7거래일 연속 동종목을 사들였다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 매매관점을 매도에서 매수로 전환하면서 9,457주를 순매수했고, 개인들도 매수반전의 모습을 보이며 36,117주를 순매수했다. 하지만 기관은 순매수에서 순매도로 반전되면서 45,574주를 순매도했다.

투자주체별 누적순매수

상장주식수 대비 거래량은 2.28%로 적정수준 최근 한달간 와이지엔터테의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 2.28%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 3.75%를 나타내고 있다. 기관투자자의 거래참여 높아, 거래비중 31.15% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 53.93%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 31.15%를 보였으며 외국인은 14.9%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 49.9%로 가장 높았고, 기관이 33.81%로 그 뒤를 이었다. 외국인은 16.28%를 나타냈다.

투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 투자심리는 보통, 거래량은 약세

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 상승에 필요한 에너지가 부족한 상황이며 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 중기 추세선이 하락반전한 이후에 저항선 역할을 하며 단기반등을 억제하고 있다.

현재주가 근처인 37,350원대에 주요매물대가 존재.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 37,350원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 37,350원대는 전체 거래의 18.3%선으로 가격대에서 뚜렷하게 크게 발생한 것은 아니지만 상대적으로 거래규모가 큰 구간이 되고 지금부터 주가가 어느 한방향으로 방향을 잡으면 강한 추세적 지지 또는 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 41,250원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하고는 있지만, 위로 제2매물대 저항구간인 41,250원대까지는 아직 거리가 상대적으로 멀고, 아래로 제1매물대 지지대인 37,350원이 더 가깝게 위치하고 있다. 제2매물가격대에 주가가 지금 근접하고 있기 때문에, 이제부터는 37,350원대의 지지여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있다. 현재위치에서 매물부담을 고려해보면, 37,350원대의 지지가능성과 41,250원대의 저항가능성을 중심으로 보는 것이 필요하다.

[포인트검색]

11월9일 :(주)와이지엔터테인먼트 연결재무제표 기준 영업(잠정)실적(공정공시)
10월17일 :(주)와이지엔터테인먼트 공매도 과열종목 지정(공매도 거래 금지 적용)


증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com