[ET투자뉴스]LG_상장주식수 대비 거래량은 0.1%로 적정수준

전자신문과 금융AI전문기업 씽크풀의 증시분석 전문기자 로봇 ET가 쓴 기사입니다

위험대비 수익률 -0.3으로 상위권, 업종지수보다 낮아 18일 오전 11시20분 현재 전일대비 1.39% 하락하면서 70,700원을 기록하고 있는 LG는 지난 1개월간 0.28% 하락했다. 동기간 동안에 주가움직임의 위험지표인 표준편차는 0.9%를 기록했다. 이는 금융업 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 LG의 주가가 월간기준으로 선방했던 모습을 보임과 동시에 변동성도 가장 낮았다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 LG의 위험을 고려한 수익률은 -0.3을 기록했는데, 주가는 하락했어도 변동성이 가장 낮은 상태로 유지되었기 때문에 위험대비 수익률은 높은 수준을 유지했다. 다만 금융업업종의 위험대비수익률 0.2보다는 낮았기 때문에 업종대비 성과는 뛰어났다고 할 수 없다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 LG가 속해 있는 금융업업종은 코스피지수보다 변동성은 높고, 수익률은 낮은 모습을 보여주고 있다. 다시 말해서 동업종은 지수보다 크게 오르락 내리락 했지만, 상승률은 오히려 지수보다 못하다는 의미이다.

	표준편차	수익율	위험대비 수익율
하나금융지주	1.3%	-4.3%	-3.3
삼성화재	1.0%	-5.5%	-5.4
삼성생명	1.0%	0.4%	0.4
우리은행	1.0%	-0.9%	-0.9
LG	0.9%	-0.3%	-0.3
코스피	0.5%	2.4%	4.8
금융업	0.6%	0.1%	0.2

관련종목들도 일제히 하락, 금융업업종 -0.67%

이 시각 현재 관련종목들도 일제히 하락하면서 금융업업종은 0.67% 하락하고 있다.

하나금융지주	42,250원 ▼400(-0.94%)	우리은행	16,100원 ▼200(-1.23%)
삼성생명	90,800원 ▼200(-0.22%)	삼성화재	257,500원 ▼500(-0.19%)

증권사 목표주가 99,200원, 현재주가 대비 40% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 LG의 평균 목표주가는 99,200원이다. 현재 주가는 70,700원으로 28,500원(40%)까지 추가상승 여력이 존재한다.

증권사별로 보면 미래에셋대우의 정대로, 이수연 에널리스트가 " 그룹 전장사업에 거는 기대, 비상장 자회사의 실적은 2015년 부터 괄목하게 개선되었으나 올해부터는 그 기울기가 둔화될 것으로 예상되는 만큼 향후 동사 주가의 재평가는 전자계열사의 경쟁력 회복 및 실적개선 여부에 달려있다고 판단…" (이)라며 투자의견 매수에 목표주가: 100,000원을 제시했고, 하이투자증권의 이상헌 에널리스트가 " 밸류에이션 매력적, LG전자와 LG화학의 주가가 부진함에 따라 동사 주가에도 영향을 받고 있는 중이다 . LG전자의 경우 대부분 악재가 반영된 주가로서 저점을 확인하였으므로 향후에는 LG디스플레이 실적개선등으로 반등이 기대된다. 또한 LG화학 주가의 경우 화학 시황약세에 따른 실적 둔화 우려 반영으로 하락하고 있으나, 배터리 부문은 향후 2~3년간 빠른 성장이 기대되므로 반등을 모색할 것으로 예상된다 …" (이)라며 투자의견 Buy(Maintain)에 목표주가: 100,000원을 제시했다.

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 18.03%로 업종평균 상회. PER은 5.5로 업종평균보다 낮으며, PBR은 0.7로 다소 낮은편.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 LG는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR과 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 모두 가장 낮은 상태를 보이고 있다.

	LG	삼성화재	삼성생명	하나금융지주	우리은행
ROE	12.8	-	-	-	-
PER	5.5	-	-	-	-
PBR	0.7	-	-	-	-
기준년월	2018년6월

외국인/개인 순매수, 기관은 순매도(한달누적) 전일 외국인이 10,791주를 사들인 반면 기관은 8,022주를 팔았다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 초반에 동종목을 순매수한 이후에 기세를 이어가며 383,841주를 순매수했고, 개인들도 매기를 떨어뜨리면서도 44,418주를 순매수했다. 하지만 기관은 매도 관점으로 접근하면서 428,259주를 순매도했다.

투자주체별 누적순매수

상장주식수 대비 거래량은 0.1%로 적정수준 최근 한달간 LG의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.1%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 2.64%를 나타내고 있다. 거래비중 기관 34.25%, 외국인 55.88% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 외국인이 55.88%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 34.25%를 보였으며 개인은 9.86%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 외국인 비중이 44.09%로 가장 높았고, 기관이 40.27%로 그 뒤를 이었다. 개인은 15.63%를 나타냈다.

투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가, 거래량, 투심 모두 적정주순

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 적정한 수준에서 특별한 변화는 포착되지 않고 있다. 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 여전히 약세패턴은 지속되고 있지만 추세전환의 가능성은 조금씩 높아지고 있다.

현재주가 근처인 71,700원대에 주요매물대가 존재.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 71,700원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 71,700원대는 전체 거래의 28.2%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 지금부터 주가가 어느 한방향으로 방향을 잡으면 강한 추세적 지지 또는 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 70,800원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가가 방향을 잡으면 어느쪽으로도 지지 또는 저항매물대로 힘을 발휘할 수있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 70,800원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제2매물가격대에 주가가 지금 가깝게 위치하고 있기 때문에, 이제부터는 70,800원대의 저항여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있겠다.

증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com