[ET투자뉴스]한신공영_거래비중 기관 19.59%, 외국인 19.76%

전자신문과 금융AI전문기업 씽크풀의 증시분석 전문기자 로봇 ET가 쓴 기사입니다

관련종목들 가운데서 변동폭은 높지만 수익률은 작아 10일 오전 9시50분 현재 전일대비 1.57% 오른 19,450원을 기록하고 있는 한신공영은 지난 1개월간 4.89% 하락했다. 동기간 동안에 주가움직임의 위험지표인 표준편차는 1.9%를 기록했다. 이는 건설업 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 한신공영의 월간 변동성이 가장 작았던 만큼 주가하락률도 주요종목군 내에서 상대적으로 낮았다는 것을 의미한다. 최근 1개월을 기준으로 한신공영의 위험을 고려한 수익률은 -2.5를 기록했는데, 변동성은 가장 낮았지만 주가가 하락했기 때문에 위험대비 수익률은 가장 저조한 수준을 나타냈다. 게다가 건설업업종의 위험대비수익률 5.2보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 좋지 않았다고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 한신공영이 속해 있는 건설업업종은 코스피지수보다 변동성과 수익률이 모두 높은 모습이다. 다시 말하면 동업종에 탄력이 붙으면서 지수대비 초과상승했다는 의미이다.

	표준편차	수익율	위험대비 수익율
동아지질	3.5%	28.7%	8.1
진흥기업	3.4%	7.3%	2.1
계룡건설	2.8%	16.4%	5.8
한진중공업	2.1%	-5.2%	-2.4
한신공영	1.9%	-4.9%	-2.5
코스피	0.6%	-0.9%	-1.5
건설업	1.4%	7.3%	5.2

관련종목들 상승 우위, 건설업업종 +2.53%

이 시각 현재 관련종목들도 상승이 우세한 가운데 건설업업종은 2.53% 상승중이다.

한진중공업	2,645원 ▲5(+0.19%)	동아지질	20,200원 ▲1100(+5.76%)
진흥기업	2,065원 ▼35(-1.67%)	계룡건설	25,600원 ▲850(+3.43%)

증권사 목표주가 26,000원, 현재주가 대비 33% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 한신공영의 평균 목표주가는 26,000원이다. 현재 주가는 19,450원으로 6,550원(33%)까지 추가상승 여력이 존재한다.

증권사 투자의견을 보면 신한금융투자의 오경석 에널리스트가 " 너무 싸지만 모멘텀이 필요한 시기, 2Q18 연결 매출액 4,537억원(-8.7% YoY, 이하 YoY), 영업이익은 238억원(-4.5%)을 기록했다. 당사 기대치(275억원)를 하회했다. 부문별 매출은 건축3,177억원(-19.3%), 토목 771억원(-1.7%)이다. 건축은 1Q18에 자체 현장(시흥 배곧, 세종 2-1)의 완공 이후, 예상보다 외형이 더 축소됐다(기존 추정3,399억원). 17년 하반기 분양했던 자체 현장도 공정 초반에 있어 매출 기여가크지 않다…" (이)라며 투자의견 매수 (유지)에 목표주가: 26,000원을 제시했다.

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 9.94%로 업종평균 상회. PER은 1.49로 업종평균보다 낮으며, PBR은 0.57로 다소 낮은편.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 한신공영은 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 가장 낮은 상태를 보이고 있는 가운데, 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR은 상대적으로 적정한 수치를 보여주고 있다.

	한신공영	계룡건설	진흥기업	동아지질	한진중공업
ROE	38.1	16.0	43.6	9.9	-36.9
PER	1.5	3.5	10.8	12.3	-
PBR	0.6	0.6	4.7	1.2	0.5
기준년월	2018년6월	2018년6월	2018년6월	2018년6월	2018년6월

기관/개인 순매수, 외국인은 순매도(한달누적) 9월4일부터 전일까지 기관이 4거래일 연속 순매수했다. 4주간을 기준으로 보면 기관이 초반에 동종목을 순매수한 이후에 최근에는 순매수량이 줄어들고 있음에도 불구하고 3,935주를 순매수했고, 개인들도 순매수량을 늘리며 51,275주를 순매수했다. 반면 그 동안 외국인은 매도 후 매수의 관점을 보이고 있음에도 불구하고 55,210주를 순매도했다.

투자주체별 누적순매수

상장주식수 대비 거래량은 0.37%로 적정수준 최근 한달간 한신공영의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.37%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 2.08%를 나타내고 있다. 거래비중 기관 19.59%, 외국인 19.76% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 60.64%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 19.76%를 보였으며 기관은 19.59%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 44.49%로 가장 높았고, 기관이 31.09%로 그 뒤를 이었다. 외국인은 24.4%를 나타냈다.

투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

투심 약세 ,거래량 침체, 현재주가는 보통

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 침체국면에 머물러 있다. 실리적인 측면에서는 약세흐름에 투자자들은 불안감을 느끼고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 하락추세가 지속되는 가운데 단기 반등시도가 나오고 있다.

현재주가 근처인 19,600원대에 주요매물대가 존재.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 19,600원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 19,600원대는 전체 거래의 30.6%가 잡혀있는 매매가 상대적으로 크게 발생한 구간이라서 지금부터 주가가 어느 한방향으로 방향을 잡으면 추세적 지지 또는 저항대가 될 가능성이 높고, 그리고 18,950원대의 매물대 또한 규모가 크기때문에 향후 주가가 방향을 잡으면 어느쪽으로도 지지 또는 저항매물대로 힘을 발휘할 수있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하면서 제1매물대 저항구간인 19,600원대에 점차 가까워지고 있기 때문에, 추가상승시에는 동가격대에서의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제1매물가격대에 주가가 지금 가깝게 근접하고 있기 때문에, 이제부터는 19,600원대의 저항여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있다. 현재위치에서 매물부담을 고려해보면, 19,600원대의 저항가능성과 18,950원대의 지지가능성을 중심으로 보는 것이 필요하다.

[포인트검색]

9월7일 :한신공영(주) (정정)단일판매ㆍ공급계약 체결(자율공시)
8월21일 :한신공영(주) (정정)단일판매ㆍ공급계약체결


증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com