신한금융투자에서 1일 KT&G(033780)에 대해 "하반기 대장주"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 146,000원을 내놓았다.
신한금융투자 홍세종, 구현지 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 신한금융투자의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 37.1%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
신한금융투자에서 KT&G(033780)에 대해 "2Q18 연결 매출액은 1.1조원(-3.7% YoY, 이하 YoY), 영업이익은 3,258억원(-15.7%)을 기록했다. 당사 추정치(3,542억원)와 컨센서스(3,725억원)에는 하회했지만 내용은 예상보다 견조했다. 국내 제조담배 매출액은 2.2% 증가한 4,749억원을 기록했다. 3개 분기만에 증가세 전환에 성공했다. 성장의 핵심은 전자담배다. 2Q18 핏(전자담배) 판매량은 2.4억개비 내외로 추정된다"라고 분석했다.
또한 신한금융투자에서 "3Q18 연결 매출액은 1.4조원(+8.2% YoY, 이하 YoY), 영업이익은 4,452억원(+5.6%)을 전망한다. 이익이 5개 분기만에 증가세로 전환될 가능성이 높다. 독일에서 온 고속설비가 가동을 시작한다. 전자담배 점유율은 급격히 상승할 전망이다. 분기 생산 능력은 기존 2억개비 내외에서 6억개비 이상까지 상승하겠다"라고 밝혔다.
◆ Report statistics
신한금융투자의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 최근 3회이상 지속적으로 낮아지고 있는데, 이번에는 목표가의 하락폭이 다소 완화되는 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
매수
매수
목표주가
133,600
146,000
120,000
*최근 분기기준
오늘 신한금융투자에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 146,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 9.3% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제일 보수적인 의견을 제시한 KB증권에서 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 120,000원을 제시한 바 있다.
<신한금융투자 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20180801
매수(유지)
146,000
20180615
매수(유지)
146,000
20180511
매수(유지)
146,000
20180219
매수(유지)
146,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20180801
신한금융투자
매수(유지)
146,000
20180801
IBK투자증권
매수(유지)
130,000
20180801
한화투자증권
BUY(유지)
142,000
20180801
하이투자증권
BUY(MAINTAIN)
130,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
