한국투자증권에서 1일 아프리카TV(067160)에 대해 "과하게 높았던 2분기 실적에 대한 기대감"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 70,000원을 내놓았다.
한국투자증권 김성은 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 한국투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 시장컨센서스와 비교해 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 과거 상향조정되어오던 패턴이 최근 두차례 연속 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 64.7%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
한국투자증권에서 아프리카TV(067160)에 대해 "2분기 실적은 매출액 290억원(+28.4% YoY, +3.6% QoQ), 영업이익 61억원(+43.0% YoY, +1.3% QoQ)으로 우리 추정치에 부합했다. 아이템 매출은 결제이용자 수 증가 및 ARPPU 상승 효과로 234억원(+22.9% YoY, +2.5% QoQ)으로 늘었다. 광고 매출은 43억원으로 전년 동기 대비 47.0% 증가했으며 오픈 스튜디오 사업 호조로 기타 매출액은 13억원(+341.1% YoY, +32.9% QoQ)을 기록하며 안정적인 증가세를 유지했다"라고 분석했다.
또한 한국투자증권에서 "메이저 스포츠 이벤트 중계 효과로 MUV가 빠르게 증가했다. 2분기 MUV는 636만명으로 전분기 대비 7.2% 증가했으며 6월에는 760만명에 달했다. 또한 8월에는 아프리카TV의 경쟁력이 부각될 수 있는 아시안게임이 예정되어 있어 견고한 이용자 수 증가세가 유지될 것이다. 이용자 기반이 확대되고 1인 미디어에 대한 소비 성향이 변화함에 따라 ARPPU 상승과 결제 이용자 수 증가가 계속되고 있다는 점도 고무적이다"라고 밝혔다.
◆ Report statistics
한국투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2017년7월 30,000원이 저점으로 제시된 이후에 최근에는 70,000원까지 상향조정되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 과거 한차례 하향조정된 후에 최근 2회 연속 상향조정되고 있는데, 이번에 조정된 상승폭은 다소 줄어든 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
매수(유지)
매수(유지)
목표주가
60,857
70,000
53,000
*최근 분기기준
오늘 한국투자증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 70,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 15% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제일 보수적인 의견을 제시한 교보증권에서 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 53,000원을 제시한 바 있다.
<한국투자증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20180801
매수(유지)
70,000
20180718
매수(유지)
70,000
20180618
매수(유지)
70,000
20180523
매수(유지)
56,000
20180502
매수(유지)
44,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20180801
한국투자증권
매수(유지)
70,000
20180801
이베스트투자증권
BUY (MAINTAIN)
60,000
20180801
유안타증권
BUY (M)
60,000
20180713
메리츠종금증권
BUY
65,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
