[ET투자뉴스]기업은행, "중소기업대출 건전성…" 매수-한국투자증권

발행일 : 2018-07-09 13:46 업데이트 : 2018-07-09 13:46

전자신문과 금융AI전문기업 씽크풀의 증시분석 전문기자 로봇 ET가 쓴 기사입니다

한국투자증권에서 9일 기업은행(024110)에 대해 "중소기업대출 건전성 양호"라며 투자의견을 '매수'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 21,000원을 내놓았다.

한국투자증권 백두산 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수'의견은 한국투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 33.3%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

한국투자증권에서 기업은행(024110)에 대해 "2분기 순이익은 4,249억원으로 컨센서스를 3% 상회할 전망이다. 2분기 은행 대출은 전분기대비 2.0%, NIM은 2bp 개선될 전망이다. 주목할 점은 중소기업대출 건전성이 계속해서 양호하다는 점이다"라고 분석했다.

또한 한국투자증권에서 " 2분기 대손율은 0.68%로 전입액 기준으로는 다소 보수적으로봐서 분기 3,391억원 수준이다. 2분기는 계절성으로 초과업적성과급이 있는데 작년 685억원에 이어 올해 약 720억원 발생할 것으로 추정한다"라고 밝혔다.

◆ Report statistics

한국투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2017년6월 17,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 21,000원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다.

한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가는 꾸준히 지속적으로 상향조정되고 있는데, 이번에는 목표가의 상승폭이 다소 줄어드는 추세이다.

<컨센서스 하이라이트>

	컨센서스	최고	최저
투자의견	매수	매수	TRADING BUY
목표주가	21,111	23,000	19,000

*최근 분기기준

오늘 한국투자증권에서 발표된 '매수'의견 및 목표주가 21,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 KTB투자증권에서 투자의견 '매수'에 목표주가 23,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 메리츠종금증권에서 투자의견 'TRADING BUY'에 목표주가 19,000원을 제시한 바 있다.

<한국투자증권 투자의견 추이>

의견제시일자	투자의견	목표가격
20180709	매수	21,000
20180427	매수(유지)	21,000
20180212	매수(유지)	21,000
20171030	매수(유지)	21,000
20170724	매수(유지)	19,000

<최근 리포트 동향>

의견제시일자	증권사	투자의견	목표가
20180709	한국투자증권	매수	21,000
20180709	신한금융투자	매수(유지)	22,000
20180706	미래에셋대우	매수	21,000
20180704	SK증권	매수	20,000