삼성증권에서 8일 LG전자(066570)에 대해 "악재를 반영 중인 value stock"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 95,000원을 내놓았다.
삼성증권 이종욱, 이경호 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 삼성증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속 하향조정되다가 이번에는 직전 목표가와 동일한 수준을 유지하는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 25.5%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
삼성증권에서 LG전자(066570)에 대해 "2Q18의 매출액과 영업이익은 전년동기대비 각각 3%, 16% 상승한 15.0조원과 7,700억원을 기록하였다. 분명 호실적이었지만, 주식 시장의 기대(8,400억 원)에는 미치지 못 하였다. HE본부에서 중남미향 이익 감소와 MC본부에서의 적자 심화가 그 이유라고 판단한다"라고 분석했다.
또한 삼성증권에서 "밸류에이션은 여전히 매력적이라 생각한다. 그러나 투자자들이 이익의 안정성을 의심하는 상황 속에서 모멘텀의 부재가 고착화되고 있다는 것이 문제다. 이번에는 주로 거시경제 환경의 변화가 주가의 트리거가 될 것으로 전망한다. 선진 시장의 경제 호조와 남미의 경제 환경 개선 등이 그것이다"라고 밝혔다.
한편 "2Q18 영업이익은 우리의 전망 대비 10% 감소하였다. 우리는 TV에서 55%, 스마트폰에서 21%, 가전에서 16%로 그 감소폭을 설명한다고 판단했다. 특히 TV와 스마트폰의 수익성은 하반기까지 이어질 문제라고 생각하여 하반기에 더욱 보수적인 수익성을 가정한다"라고 전망했다.
◆ Report statistics
삼성증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2017년7월 90,000원이 저점으로 제시된 이후 2018년4월 140,000원을 최고점으로 목표가가 제시되었고 최근에는 95,000원으로 다소 하향조정되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가는 최근까지 꾸준히 상향되다가 이번에는 직전보다 낮은 수준으로 크게 하향반전하는 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
매수(유지)
HOLD(M)
목표주가
121,000
143,000
95,000
*최근 분기기준
오늘 삼성증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 95,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 21.5%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하나금융투자에서 투자의견 '매수'에 목표주가 143,000원을 제시한 바 있다.
<삼성증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20180708
BUY
95,000
20180622
BUY
105,000
20180427
매수
140,000
20180409
매수
140,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20180708
삼성증권
BUY
95,000
20180709
NH투자증권
BUY(유지)
115,000
20180706
KB증권
BUY(유지)
100,000
20180703
하이투자증권
BUY(MAINTAIN)
115,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
