[ET투자뉴스]씨엠에스에듀_상장주식수 대비 거래량은 0.37%로 적정수준

전자신문과 금융AI전문기업 씽크풀의 증시분석 전문기자 로봇 ET가 쓴 기사입니다

업종지수와 비교해서 위험대비 수익률 좋다고 할 수 없어 26일 오후 12시35분 현재 전일대비 1.8% 하락하면서 9,270원을 기록하고 있는 씨엠에스에듀는 지난 1개월간 9.12% 하락했다. 동기간 동안에 주가움직임의 위험지표인 표준편차는 1.5%를 기록했다. 이는 기타서비스 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 씨엠에스에듀의 월간 변동성이 작았던 만큼 주가등락률도 상대적으로 낮았다는 것을 의미한다. 최근 1개월을 기준으로 씨엠에스에듀의 위험을 고려한 수익률은 -6.0을 기록했는데, 변동성은 상대적으로 낮지만 주가가 약세를 보였기 때문에 위험대비 수익률은 부진한 모습을 나타냈다. 게다가 기타서비스업종의 위험대비수익률인 -1.7보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 긍정적이라고 할 수 없다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 씨엠에스에듀가 속해 있는 기타서비스업종은 코스닥지수보다 변동성은 높고, 등락률은 낮은 모습이다. 하락할 때 지수보다 탄력을 받고 있다는 의미이다.

	표준편차	수익율	위험대비 수익율
SCI평가정보	4.3%	-20.9%	-4.8
유바이오로직스	2.4%	-5.8%	-2.4
솔본	1.9%	-4.3%	-2.2
씨엠에스에듀	1.5%	-9.1%	-6.0
이크레더블	1.2%	-9.1%	-7.5
코스닥	1.9%	-1.7%	-0.8
기타서비스	2.8%	-5.0%	-1.7

관련종목들도 일제히 하락, 기타서비스업종 +0.85%

이 시각 현재 관련종목들도 모두 마이너스권에 있지만 기타서비스업종은 플러스권에서 0.85% 상승하고 있다.

솔본	6,400원 ▼70(-1.08%)	이크레더블	13,550원 ▼250(-1.81%)
SCI평가정보	5,040원 ▼10(-0.20%)	유바이오로직스	6,970원 ▼20(-0.29%)

증권사 목표주가 12,000원, 현재주가 대비 29% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 씨엠에스에듀의 평균 목표주가는 12,000원이다. 현재 주가는 9,270원으로 2,730원(29%)까지 추가상승 여력이 존재한다.

증권사별로 보면 BNK투자증권의 최종경 에널리스트가 " 이변 없는 견조한 실적, …" (이)라며 투자의견 매수(유지)에 목표주가: 12,000원을 제시했고, 신한금융투자의 윤창민 에널리스트가 " 미래를 위한 성장통, …" (이)라며 투자의견 매수(유지)에 목표주가: 12,000원을 제시했다.

2월7일에 씨엠에스에듀 4/4분기(2017년10월~12월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
4/4분기	178.0억	32.0억	27.0억
직전분기 대비	9.8% 증가	72.0% 증가	62.7% 증가
전년동기 대비	13.7% 증가	13.3% 감소	100.0% 증가

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 19.51%로 업종평균 상회. PER은 20.4로 업종평균보다 높으며, PBR은 3.71로 다소 높은편.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 씨엠에스에듀는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR과 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 상대적으로 낮은 상태를 보이고 있다.

	씨엠에스에듀	SCI평가정보	유바이오로직스	솔본	이크레더블
ROE	18.2	4.9	-23.9	-0.1	26.2
PER	20.4	199.3	-	-	15.2
PBR	3.7	9.8	8.8	1.0	4.0
기준년월	2017년9월	2017년9월	2017년9월	2017년9월	2017년9월

외국인/개인 순매수, 기관은 순매도(한달누적) 2월22일부터 전일까지 외국인이 2거래일 연속 순매도했다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 초반에 동종목을 순매수한 이후에 기세를 이어가며 77,136주를 순매수했고, 개인들도 매수반전의 모습을 보이며 27,613주를 순매수했다. 하지만 기관은 매도 관점으로 접근하면서 104,749주를 순매도했다.

투자주체별 누적순매수

상장주식수 대비 거래량은 0.37%로 적정수준 최근 한달간 씨엠에스에듀의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.37%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 2.77%를 나타내고 있다. 주요 투자주체는 개인투자자 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 72.87%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 13.88%를 보였으며 기관은 13.23%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 68.81%로 가장 높았고, 기관이 15.8%로 그 뒤를 이었다. 외국인은 15.38%를 나타냈다.

투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 투자심리는 약세, 거래량은 침체

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 하락폭이 상대적으로 큰 특징을 보이고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 침체국면에 머물러 있다. 실리적인 측면에서는 약세흐름에 투자자들은 불안감을 느끼고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 중기적으로는 상승패턴, 단기적으로는 하락패턴이다.

주요 매물구간인 8,790원선이 지지대로 작용.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 아래로 8,790원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 8,790원대는 전체 거래의 16.8%선으로 가격대에서 뚜렷하게 크게 발생한 것은 아니지만 상대적으로 거래규모가 큰 구간이 되고 향후 주가가 조정받을때 수급적인 강력한 지지대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 9,960원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다.

[포인트검색]

2월21일 :(주)씨엠에스에듀 (정정)자기주식취득 신탁계약 체결 결정(연장결정)
2월21일 :(주)씨엠에스에듀 자기주식취득 신탁계약 해지 결정
2월7일 :(주)씨엠에스에듀 현금ㆍ현물배당 결정
2월7일 :(주)씨엠에스에듀 연결재무제표 기준 영업(잠정)실적(공정공시)


증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com