키움증권에서 26일 매일유업(267980)에 대해 "우려가 기대감으로 변할 수 있다"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 94,000원을 내놓았다.
키움증권 박상준 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 작년 연말의 시장컨센서스에 비추어 보면 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 최근 한차례 레벨다운 된 이후 이번에는 직전 수준을 유지하는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 30.9%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
키움증권에서 매일유업(267980)에 대해 "매일유업은 견조한 실적 흐름에도 불구하고, 조제분유 업황에 대한 우려감으로 밸류에이션 레벨이 많이 내려간 상황이다. 하지만, 조제분유는 올해 우려가 기대감으로 변할 가능성이 있고, 백색시유를 중심으로 수익성 개선 기대감도 유효한 상황이다"라고 분석했다.
또한 키움증권에서 "올해는 추가적인 악화 보다는 몇 가지 기대 요인들에 주목할 필요가있다. 기대 요인으로는 중국 수입 분유 시장이 20~30% 성장, 신조제분유법 관련 등록 절차 완료, 사드 이슈 해소, 온라인 채널 비중도 확대되고 있다"라고 밝혔다.
한편 "수출이 회복된다면 구조적인 PER 개선이 가능하다. 또한, 경쟁사들의 수익성이 대체로 부진하여, 산업의 경쟁강도가 올라갈가능성이 낮기 때문에, 올해 동사의 수익성 개선 전략이 유효할 가능성이 높다"라고 전망했다.
◆ Report statistics
목표주가는 2017년6월 110,000원까지 높아졌다가 2017년7월 94,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 94,000원으로 제시되고 있다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
매수
매수
목표주가
96,571
100,000
87,000
*최근 분기기준
오늘 키움증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 94,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 2.7%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 KTB투자증권에서 투자의견 '매수'에 목표주가 100,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 KB증권에서 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 87,000원을 제시한 바 있다.
<키움증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20180126
BUY(유지)
94,000
20170712
매수(유지)
94,000
20170605
매수(신규)
110,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20180126
키움증권
BUY(유지)
94,000
20180104
미래에셋대우
매수(유지)
100,000
20180102
KB증권
매수(유지)
87,000
20171205
한국투자증권
매수
97,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
