키움증권에서 12일 현대제철(004020)에 대해 "대부분의 악재는 반영된 주가"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 66,000원을 내놓았다.
키움증권 박종국 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 키움증권의 직전 매매의견과 동일한 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 정체구간을 보낸 후 이번에 목표가가 하향조정된 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 24.8%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
키움증권에서 현대제철(004020)에 대해 "우리는 현 주가 수준은 낙폭 과대라 판단하며, 점진적으로 Valuation gap을 줄여 나갈 것으로 판단한다. 그 근거는 중국SSC의 추가적인 악화는 제한적이며, 4분기 철강시황 호조에 따른 실적 개선이 기대되며, Valuation도 역사적 저점으로 추가적 하락은 제학적이기 때문이다"라고 분석했다.
또한 키움증권에서 "연결 실적의 경우 중국 SSC의 부진은 3분기에도 지속될 전망이지만, STS 가격 상승에 따른 현대비앤지스틸의 실적 개선이 기대되어 연결영업이익 기여는 전분기 61억보다 확대된 177억원을 전망한다"라고 밝혔다.
한편 "동사의 3분기 별도 실적은 매출액 4조 130억원(QoQ -6.1%, YoY 14.4%), 영업이익 3,240억원(QoQ -6.0%, YoY 1.1%), 연결 실적은 매출액 4조 5,377억원(QoQ -3.3% YoY 11.7%), 영업이익 3,417억원(QoQ -2.6%, YoY -4.1%)으로 별도, 연결 모두 시장기대치를 각각 -5.5%, -6.0% 하회할 것"라고 전망했다.
◆ Report statistics
키움증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2017년1월 77,000원까지 높아졌다가 2016년11월 63,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 66,000원으로 새롭게 조정되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가는 최근까지 꾸준히 상향되다가 이번에는 직전보다 낮은 수준으로 크게 하향반전하는 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
매수(유지)
매수(유지)
목표주가
74,526
84,000
66,000
*최근 분기기준
오늘 키움증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 66,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 11.4%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 HMC투자증권에서 투자의견 '매수'에 목표주가 84,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 대신증권에서 투자의견 '매수'에 목표주가 66,000원을 제시한 바 있다.
<키움증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20171012
매수(유지)
66,000
20170731
매수(유지)
77,000
20170713
매수(유지)
77,000
20170626
매수(유지)
77,000
20170602
매수(유지)
77,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20171012
키움증권
매수(유지)
66,000
20171012
한국투자증권
매수(유지)
82,000
20171010
하나금융투자
매수
77,000
20170929
삼성증권
매수
68,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
