[ET투자뉴스]한전KPS_상장주식수 대비 거래량은 0.27%로 적정수준

전자신문과 금융AI전문기업 씽크풀의 증시분석 전문기자 로봇 ET가 쓴 기사입니다

관련종목들 가운데 변동폭 커도 수익율은 낮아 22일 오전 11시55분 현재 전일대비 1.93% 하락하면서 40,550원을 기록하고 있는 한전KPS는 지난 1개월간 12.7% 하락했다. 같은 기간동안 변동성의 크기를 말해주는 표준편차는 1.6%를 기록했다. 이는 건설업 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 한전KPS의 월간 변동성이 작았던 만큼 주가등락률도 상대적으로 낮았다는 것을 의미한다. 최근 1개월을 기준으로 한전KPS의 위험을 고려한 수익률은 -7.9를 기록했는데, 변동성은 상대적으로 낮지만 주가가 약세를 보였기 때문에 위험대비 수익률은 가장 저조한 모습을 나타냈다. 게다가 건설업업종의 위험대비수익률 -7.3보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 좋지 않았다고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 한전KPS가 속해 있는 건설업업종은 코스피지수보다 변동성은 높고, 등락률은 낮은 모습이다. 하락할 때 지수보다 탄력을 받고 있다는 의미이다.

	표준편차	수익율	위험대비 수익율
한진중공업	3.0%	-13.9%	-4.6
GS건설	1.9%	-7.7%	-4.0
태영건설	1.7%	-3.0%	-1.7
한전KPS	1.6%	-12.7%	-7.9
현대산업	1.3%	-7.9%	-6.0
코스피	0.5%	0.6%	1.2
건설업	1.0%	-7.3%	-7.3

관련종목들도 일제히 하락, 건설업업종 -1.39%

이 시각 현재 관련종목들도 일제히 하락하면서 건설업업종은 1.39% 하락하고 있다.

GS건설	27,100원 ▼750(-2.69%)	한진중공업	3,830원 ▼30(-0.78%)
현대산업	35,150원 ▼600(-1.68%)	태영건설	8,610원 ▼120(-1.37%)

증권사 목표주가 60,000원, 현재주가 대비 47% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 한전KPS의 평균 목표주가는 60,000원이다. 현재 주가는 40,550원으로 19,450원(47%)까지 추가상승 여력이 존재한다.

증권사별로 보면 KB증권의 강성진, 정혜정 에널리스트가 " 비관론 모두 반영한 주가. 장기 관점 바닥, 현재의 동사 주가는 전력수요 성장률 둔화가 고착화될 것이라는 비관론을 반영하고 있다. 그러나 당사는 비관론이 유지되거나 더욱 강화되기는 어려울 것이라고 판단한다. 장기적 관점에서 현재 주가는 저점에 도달한 것으로 보인다…" (이)라며 투자의견 매수(유지)에 목표주가: 56,000원을 제시했고, 삼성증권의 양지혜 에널리스트가 " 원전해체 사업 참여 가시화, 전일 한국원자력연구원은 국내 주요 원자력 전문기업들과 고리원전 1호기 해체 핵심기술 실용화를 위한 협약을 체결했다. 금번 협약 체결로 동사가 국내 원전해체 시장의 핵심 참여사로 포함될 가시성이 확보된 것으로 판단된다…" (이)라며 투자의견 매수에 목표주가: 64,000원을 제시했다.

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 9.26%로 업종평균 상회. PER은 19.89로 업종평균보다 높으며, PBR은 2.26임.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 한전KPS는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR이 가장 높은 수치를 나타내고 있는 가운데, 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER은 적정한 수준를 유지하고 있다.

	한전KPS	한진중공업	현대산업	태영건설	GS건설
ROE	11.4	-53.1	14.0	4.4	-2.9
PER	19.9	-	7.1	11.2	-
PBR	2.3	0.6	1.0	0.5	0.6
기준년월	2017년6월	2017년6월	2017년6월	2017년6월	2017년6월

외국인과 기관은 순매도, 개인은 순매수(한달누적) 9월20일부터 전일까지 외국인이 2거래일 연속 순매도했다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 매도 우위를 지속하면서 112,188주를 순매도했고, 기관도 매도 관점으로 접근하면서 299,308주를 순매도했지만, 개인은 오히려 순매수량을 늘리며 411,496주를 순매수했다.

투자주체별 누적순매수

상장주식수 대비 거래량은 0.27%로 적정수준 최근 한달간 한전KPS의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.27%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 3.73%를 나타내고 있다. 거래비중 기관 28.45%, 외국인 34.82% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 36.72%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 34.82%를 보였으며 기관은 28.45%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 외국인 비중이 34.51%로 가장 높았고, 개인이 34.11%로 그 뒤를 이었다. 기관은 31.37%를 나타냈다.

투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 투자심리는 약세, 거래량은 침체

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 하락폭이 상대적으로 큰 특징을 보이고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 침체국면에 머물러 있다. 실리적인 측면에서는 약세흐름에 투자자들은 불안감을 느끼고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기, 중기, 장기 이동평균선이 역배열을 이루고 있는 전형적인 약세국면에 머물러 있다.

주요 매물구간인 44,650원선이 저항대로 작용

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 위로 44,650원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 44,650원대는 전체 거래의 21.5%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 45,550원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 44,650원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제1매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 44,650원대의 저항대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.

[포인트검색]

9월15일 :한전KPS(주) (정정)단일판매ㆍ공급계약체결
9월11일 :한전KPS(주) (정정)단일판매ㆍ공급계약체결


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