BNK투자증권에서 16일 덕산네오룩스(213420)에 대해 "OLED 산업 성장 수혜"라며 투자의견을 '매수(신규)'로 제시하였다. 아울러 6개월 목표주가를 40,000원으로 내놓았다.
BNK투자증권 김민호 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(신규)'의견은 BNK투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.
한편 6개월 목표주가로 제시한 40,000원은 직전에 발표된 목표가 39,000원 대비 2.6% 상향조정 된 것이고, 목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 정체구간을 보낸 후 이번에 오랜만에 목표가가 상향조정된 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 51.8%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
BNK투자증권에서 덕산네오룩스(213420)에 대해 "삼성디스플레이 역시 중국 스마트폰 제조사들의 외판수요 확대를 기대하고 있으며, 중국 디스플레이 기업들의 OLED 신규투자는 2017년 하반기부터 본격화 될 것으로 전망된다. 중국 디스플레이 기업들의 AMOLED CAPA 비중은 2016년 3.3%, 2017년 7.0%, 2018년 13.5%로 큰 폭의 성장이 전망된다"라고 분석했다.
또한 BNK투자증권에서 "삼성디스플레이의 공격적인 OLED CAPA 증설 계획 하에, 공통 소재인 HTL 수요 증가가 2017년 본격화 될 것으로 전망된다. 삼성전자 중저가 스마트폰 모델의 OLED 본격 탑재와 삼성디스플레이의 외주 물량 확대에 기인한다"라고 밝혔다.
한편 "실적 성장 가시성은 2017년 본격화될 전망. 동사의 2017년 매출은 803억원(+88% yoy), 영업이익 110억원(+182% yoy)으로 예상된다. 디스플레이 시장에서 확대되는 OLED 트렌드, 해외 기업들과 견줄 수 있는 track record 고려 시 향후 추가 실적 가능성이 높다고 판단된다"라고 전망했다.
◆ Report statistics
BNK투자증권의 동종목에 대한 최근 6개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 과거 한차례 하향조정된 후에 최근 2회 연속 상향조정되고 있는데, 이번에 조정된 상승폭은 다소 줄어든 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
매수(유지)
HOLD
목표주가
36,125
40,000
28,000
*최근 분기기준
오늘 BNK투자증권에서 발표된 '매수(신규)'의견 및 목표주가 40,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 10.7% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 바로투자증권에서 투자의견 '매수'에 목표주가 40,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 삼성증권에서 투자의견 'HOLD'에 목표주가 28,000원을 제시한 바 있다.
<BNK투자증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20170316
매수(신규)
40,000
20161026
매수(유지)
39,000
20160817
매수(유지)
39,000
20160809
매수(신규)
39,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20170316
BNK투자증권
매수(신규)
40,000
20170307
미래에셋대우
매수(신규)
38,000
20170224
삼성증권
HOLD
28,000
20170220
부국증권
매수(유지)
38,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
