[로봇뉴스]하이트진로_주가와 투자심리는 보통, 거래량은 약세

전자신문과 금융AI전문기업 씽크풀의 증시분석 전문기자 로봇 ET가 쓴 기사입니다

업종평균과 비교해서 변동폭 대비 수익률은 좋다고 할 수 없어 2일 오후 1시25분 현재 전일대비 1.2% 하락하면서 20,550원을 기록하고 있는 하이트진로는 지난 1개월간 1.67% 하락했다. 동기간 동안 주가의 변동성 지표인 표준편차는 0.8%를 기록했다. 이는 음식료품 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 하이트진로의 월간 주가등락률이 마이너스에 머물고 있지만 변동성은 가장 낮은 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 하이트진로의 위험을 고려한 수익률은 -2.0을 기록했는데, 주가는 하락했지만 변동성이 낮아서 위험대비 수익률은 주요종목군 내에서 적정수준을 유지했다. 다만 음식료품업종의 위험대비수익률 4.1보다는 낮았기 때문에 업종대비 성과는 긍정적으로 보기 어렵다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 하이트진로가 속해 있는 음식료품업종은 코스피지수보다 변동성과 수익률이 모두 높은 모습이다. 다시 말하면 동업종에 탄력이 붙으면서 지수대비 초과상승했다는 의미이다.

	표준편차	수익율	위험대비 수익율
SPC삼립	2.1%	1.8%	0.8
롯데칠성	1.3%	-0.1%	-0.1
삼양사	1.2%	-7.8%	-6.4
대상	1.0%	-4.5%	-4.5
하이트진로	0.8%	-1.7%	-2.0
코스피	0.5%	2.6%	5.2
음식료품	0.9%	3.7%	4.1

관련종목들도 하락 우세, 음식료품업종 +1.16%

이 시각 현재 관련종목들 중에서는 하락종목 수가 더 많지만 음식료품업종은 1.16% 상승하고 있다.

SPC삼립	171,000원 0 (0.00%)	대상	25,250원 ▼100(-0.39%)
롯데칠성	1,443,000원 ▼12000(-0.82%)	삼양사	95,000원 ▼800(-0.84%)

증권사 목표주가 26,000원, 현재주가 대비 26% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 하이트진로의 평균 목표주가는 26,000원이다. 현재 주가는 20,550원으로 5,450원(26%)까지 추가상승 여력이 존재한다.

증권사 투자의견을 보면 KB증권의 박애란, 이창민 에널리스트가 " 2017년 실적 개선 전망, 장기 관점에서 맥주 사업을 낙관하기는 어려우나, 2017년에는 지난 3~4년간 부진했던 점유율 흐름이 조금씩 회복되고 적자폭도 축소될 전망이다. 또한 업종 내 배당매력 (2015년 DPS 1,000원)도 높아 현 주가에서의 하방 경직성은 높다고 판단된다…" (이)라며 투자의견 매수(유지)에 목표주가: 26,000원을 제시했다.

11월15일에 하이트진로 3/4분기(2016년7월~9월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
3/4분기	4,894.1억	277.5억	83.5억
직전분기 대비	2.2% 감소	0.5% 증가	17.7% 감소
전년동기 대비	2.5% 감소	42.5% 감소	66.1% 감소

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 6.02%로 업종평균 수준.PER은 37.45로 업종평균보다 높으며, PBR은 1.13임.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 하이트진로는 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER과 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR이 상대적으로 높은 상태로 유지되고 있다.

	하이트진로	삼양사	SPC삼립	롯데칠성	대상
ROE	3.0	10.3	15.2	3.1	7.6
PER	37.5	8.2	34.6	24.7	13.1
PBR	1.1	0.8	5.3	0.8	1.0
기준년월	2016년9월	2016년9월	2016년9월	2016년9월	2016년9월

외국인/개인 순매수, 기관은 순매도(한달누적) 전일 외국인이 11,531주를 사들인 반면 기관은 63,493주를 팔았다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 초반에 동종목을 순매수한 이후에 기세를 이어가며 123,325주를 순매수했고, 개인들도 순매수량을 늘리며 131,963주를 순매수했다. 하지만 기관은 매도 관점으로 접근하면서 255,288주를 순매도했다.

투자주체별 누적순매수

주가등락폭이 작아 최근 한달간 하이트진로의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.19%로 집계됐다. 동기간 일평균 변동률은 0%로 장중에 주가변화폭는 매우 작았던 것으로 보인다. 거래비중 기관 19.17%, 외국인 30.85% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 49.97%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 30.85%를 보였으며 기관은 19.17%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 47.58%로 가장 높았고, 외국인이 27.9%로 그 뒤를 이었다. 기관은 24.5%를 나타냈다.

투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 투자심리는 보통, 거래량은 약세

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 상승에 필요한 에너지가 부족한 상황이며 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기, 중기, 장기 이동평균선이 역배열을 이루고 있는 전형적인 약세국면에 머물러 있다.

현재주가 근처인 21,250원대에 주요매물대가 존재.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 21,250원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 21,250원대는 전체 거래의 22.6%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 21,000원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가가 방향을 잡으면 어느쪽으로도 지지 또는 저항매물대로 힘을 발휘할 수있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 21,000원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제2매물가격대에 주가가 지금 가깝게 위치하고 있기 때문에, 이제부터는 21,000원대의 저항여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있겠다.

증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com