[로봇뉴스]포스코대우_거래비중 기관 32.64%, 외국인 39.66%

전자신문과 금융AI전문기업 씽크풀의 증시분석 전문기자 로봇 ET가 쓴 기사입니다

업종지수와 비교해서 위험도에 비해서 수익률은 낮아 31일 오전 11시10분 현재 전일대비 3.93% 하락하면서 25,700원을 기록하고 있는 포스코대우는 지난 1개월간 6.88% 하락했다. 같은 기간동안 위험를 나타내는 지표인 표준편차는 1.9%를 기록했다. 이는 유통업 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 포스코대우의 월간 변동성이 주요종목군 내에서 가장 높은 수준을 유지하면서 주가등락률도 마이너스권을 나타내고 있다는 의미이다. 최근 1개월을 기준으로 포스코대우의 위험을 고려한 수익률은 -3.6을 기록했는데, 변동성은 가장 높았으나 주가하락률이 상대적으로 낮아 위험대비 수익률은 중간 수준을 유지했다. 다만 유통업업종의 위험대비수익률 2.0보다는 낮았기 때문에 업종대비 성과는 긍정적으로 보기 어렵다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 포스코대우가 속해 있는 유통업업종은 코스피지수보다 변동성은 높고, 수익률은 낮은 모습을 보여주고 있다. 다시 말해서 동업종은 지수보다 크게 오르락 내리락 했지만, 상승률은 오히려 지수보다 못하다는 의미이다.

	표준편차	수익율	위험대비 수익율
포스코대우	1.9%	-6.9%	-3.6
BGF리테일	1.9%	11.5%	6.0
GS리테일	1.3%	9.3%	7.1
현대백화점	1.2%	-12.8%	-10.6
동서	1.1%	-4.6%	-4.2
코스피	0.4%	2.6%	6.5
유통업	0.6%	1.2%	2.0

관련종목들은 상승 우위, 유통업업종 +0.4%

이 시각 현재 관련종목들은 상승이 우세한 가운데 유통업업종은 0.4% 상승중이다.

GS리테일	51,600원 ▲700(+1.38%)	현대백화점	96,400원 ▲200(+0.21%)
BGF리테일	92,800원 ▲1300(+1.42%)	동서	25,750원 ▼500(-1.90%)

증권사 목표주가 31,300원, 현재주가 대비 21% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 포스코대우의 평균 목표주가는 31,300원이다. 현재 주가는 25,700원으로 5,600원(21%)까지 추가상승 여력이 존재한다.

증권사별로 보면 SK증권의 손지우 에널리스트가 " 주가 반등 폭 역시 제한적일 것, 지난 해 진행된 유가 반등과 추가 가스전의 발견, 그리고 그간의 큰 주가하락으로 인해 2016 년 상반기 큰 주가 반등을 이루었다. 다만 장기 저유가 상황에서 추가 유가상승 기대여력이 적다면 그 만큼 동사 주가의 추가 상승여력 또한 제한될 수 밖에 없을 것…" (이)라며 투자의견 매수(유지)에 목표주가: 29,000원을 제시했고, 키움증권의 김상구 에널리스트가 " 합병에 앞서 부실은 털고 간다, …" (이)라며 투자의견 Outperform(Maintain)에 목표주가: 30,000원을 제시했다.

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 2.1%로 업종평균 수준.PER은 22.97로 업종평균보다 높으며, PBR은 1.24임.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 포스코대우는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR이 상대적으로 낮은 상태를 보이고 있고, 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER은 적정한 수준를 유지하고 있다.

	포스코대우	BGF리테일	동서	현대백화점	GS리테일
ROE	5.4	19.4	11.3	7.3	7.0
PER	23.0	25.7	19.6	7.3	24.6
PBR	1.2	5.0	2.2	0.5	1.7
기준년월	2016년9월	2016년9월	2016년9월	2016년9월	2016년9월

기관과 개인은 순매도, 외국인은 순매수(한달누적) 전일 외국인이 17,113주를 사들인 반면 기관은 32,676주를 팔았다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 매수 우위를 유지하면서 78,205주를 순매수한 반면, 기관은 매도 우위를 보이면서 21,544주를 순매도했고, 개인들도 초반에 동종목을 순매도한 이후에 근래에는 순매도량을 줄이면서 56,661주를 순매도한 것으로 집계됐다.

투자주체별 누적순매수

상장주식수 대비 거래량은 0.14%로 적정수준 최근 한달간 포스코대우의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.14%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 2.97%를 나타내고 있다. 거래비중 기관 32.64%, 외국인 39.66% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 외국인이 39.66%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 32.64%를 보였으며 개인은 27.69%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 외국인 비중이 45.21%로 가장 높았고, 기관이 30.71%로 그 뒤를 이었다. 개인은 24.06%를 나타냈다.

투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 투자심리는 약세, 거래량은 침체

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 하락폭이 상대적으로 큰 특징을 보이고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 침체국면에 머물러 있다. 실리적인 측면에서는 약세흐름에 투자자들은 불안감을 느끼고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기, 중기, 장기 이동평균선이 수렴하는 추세 변곡점에 도달하고 있다.

주요 매물구간인 27,050원선이 저항대로 작용

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 위로 27,050원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 27,050원대는 전체 거래의 24.1%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 27,700원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 27,050원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제1매물가격대에 주가가 지금 가깝게 위치하고 있기 때문에, 이제부터는 27,050원대의 지지여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있겠다.

[포인트검색]

1월25일 :(주)포스코대우 현금ㆍ현물 배당 결정
1월25일 :(주)포스코대우 연결재무제표기준영업(잠정)실적(공정공시)
1월13일 :(주)포스코대우 구주권제출및채권자이의제출
1월10일 :(주)포스코대우 (정정)타인에대한채무보증결정


증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com