[로봇뉴스]대덕전자_외국인/기관 순매수, 개인은 순매도(한달누적)

전자신문과 금융AI전문기업 씽크풀의 증시분석 전문기자 로봇 ET가 쓴 기사입니다

업종평균에 비해서 변동성은 낮지만 수익률은 높아 29일 오후 2시35분 현재 전일대비 1.24% 오른 8,150원을 기록하고 있는 대덕전자는 지난 1개월간 5.03% 상승했다. 같은 기간동안에 변동성의 크기를 말해주는 표준편차는 0.7%를 기록했다. 이는 전기전자 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 대덕전자의 월간 주가수익률은 적정한 수준에 있었지만 변동성은 가장 낮은 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 대덕전자의 위험을 고려한 수익률은 7.1을 기록했는데, 변동성이 가장 낮은 상태로 유지되었기 때문에 위험대비 수익률은 높은 수준을 유지했다. 또한 전기전자업종의 위험대비수익률 5.0보다도 높았기 때문에 업종대비 성과도 긍정적이라고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 대덕전자가 속해 있는 전기전자업종은 코스피지수보다 변동성과 수익률이 모두 높은 모습이다. 다시 말하면 동업종에 탄력이 붙으면서 지수대비 초과상승했다는 의미이다.

	표준편차	수익율	위험대비 수익율
자화전자	3.0%	25.2%	8.3
한솔테크닉스	2.1%	10.7%	5.0
경동나비엔	1.7%	-10.4%	-6.1
세방전지	0.9%	-1.3%	-1.4
대덕전자	0.7%	5.0%	7.1
코스피	0.5%	2.1%	4.2
전기전자	0.8%	4.0%	5.0

관련종목들 혼조세, 전기전자업종 +0.19%

이 시각 현재 관련종목들은 혼조세를 보이고 있으나 전기전자업종은 0.19% 상승중이다.

세방전지	37,500원 0 (0.00%)	자화전자	16,900원 ▼300(-1.74%)
경동나비엔	43,050원 ▲300(+0.70%)	한솔테크닉스	15,550원 ▼150(-0.96%)

증권사 목표주가 10,000원, 현재주가 대비 22% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 대덕전자의 평균 목표주가는 10,000원이다. 현재 주가는 8,150원으로 1,850원(22%)까지 추가상승 여력이 존재한다.

증권사 투자의견을 보면 LIG투자증권의 고의영 에널리스트가 " 스마트폰에서 반도체로 포트폴리오 재편, 스마트폰 주기판의 판가하락은 지속되고 있으나 반도체용 기판으로 제품 믹스를 개선하며, 제한된 외형 확대에도 불구하고 여타 HDI 업체 대비 우월한 수익성을 달성했다. 삼성전자의 3D NAND 생산 확대 및 하반기 SK하이닉스의 3D NAND 양산 체계 구축 등에 따라 반도체용 기판 부문에서의 호조가 지속될 것…" (이)라며 투자의견 매수(신규)에 목표주가: 10,000원을 제시했다.

11월15일에 대덕전자 3/4분기(2016년7월~9월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
3/4분기	1,285.8억	111.7억	92.2억
직전분기 대비	10.1% 증가	154.5% 증가	87.8% 증가
전년동기 대비	6.4% 감소	10.4% 감소	33.6% 감소

대덕전자 4/4분기(2016년10월~12월)실적 컨센서스

<예상치>	매출액	영업이익	당기순이익
4/4분기	1,438.0억	88.0억	87.0억
직전분기 대비	11.8% 증가	21.2% 감소	5.6% 감소
전년동기 대비	22.2% 증가	15.2% 증가	3.9% 증가

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 5.46%로 업종평균 상회. PER은 15.52로 업종평균보다 높으며, PBR은 0.87로 다소 낮은편.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 대덕전자는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR과 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 상대적으로 낮은 상태를 보이고 있다.

	대덕전자	경동나비엔	한솔테크닉스	세방전지	자화전자
ROE	5.6	14.2	1.8	7.8	6.7
PER	15.5	17.1	72.0	8.6	16.8
PBR	0.9	2.4	1.3	0.7	1.1
기준년월	2016년9월	2016년9월	2016년9월	2016년9월	2016년9월

외국인/기관 순매수, 개인은 순매도(한달누적) 외국인과 기관의 동반 순매수가 눈에 띈다. 어제까지 외국인은 5일 연속 동종목을 사들였고, 기관도 7일 연속 순매수를 보이고 있다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 초반에 동종목을 순매수한 이후에 기세를 이어가며 184,325주를 순매수했고, 기관도 방향성있는 매매를 하면서 274,083주를 순매수했다. 반면 개인들은 매도쪽으로 방향을 잡으면서 458,408주를 순매도한 것으로 나타났다.

투자주체별 누적순매수

상장주식수 대비 거래량은 0.16%로 적정수준 최근 한달간 대덕전자의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.16%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 0.99%를 나타내고 있다. 거래비중 기관 24.84%, 외국인 20.55% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 54.6%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 24.84%를 보였으며 외국인은 20.55%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 65.19%로 가장 높았고, 기관이 21.2%로 그 뒤를 이었다. 외국인은 13.59%를 나타냈다.

투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가, 거래량, 투심 모두 강세

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 상승추세를 유지하고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 매수 에너지가 강화되고 있다. 실리적인 측면에서는 주가흐름처럼 투자심리도 개선되고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 중장기적으로 상승추세는 유효한 시점에서 단기조정양상을 보이고 있다.

현재주가 근처인 7,830원대에 주요매물대가 존재.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 7,830원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 7,830원대는 전체 거래의 20.4%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 조정받을때 수급적인 강력한 지지대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 7,640원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가조정시에 지지매물대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 7,830원대의 지지가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제1매물가격대에 주가가 지금 가깝게 위치하고 있기 때문에, 이제부터는 7,830원대의 지지여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있겠다.

증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com