[로봇뉴스]한올바이오파_투심과 거래량은 약세, 현재주가는 보통

전자신문과 금융AI전문기업 씽크풀의 증시분석 전문기자 로봇 ET가 쓴 기사입니다

관련종목들 중에서 변동폭이 커도 수익률은 낮은 편 13일 오후 1시40분 현재 전일대비 2.83% 오른 12,700원을 기록하고 있는 한올바이오파마는 지난 1개월간 7.97% 하락했다. 동기간 동안 주가의 변동성 지표인 표준편차는 3.2%를 기록했다. 이는 코스피 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 한올바이오파마의 월간 변동성이 상당히 커지면서 주가흐름도 주요종목군 내에서 가장 나쁜 모습을 보였다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 한올바이오파마의 위험을 고려한 수익률은 -2.4를 기록했는데, 변동성이 커지면서 위험요인이 증가하였기 때문에 위험대비 수익률이 가장 부진했던 것으로 나타났다. 게다가 코스피업종의 위험대비수익률 4.5보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 좋지 않았다고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 한올바이오파마가 속해 있는 코스피업종은 의약품지수보다 변동성은 낮고, 수익률은 높은 모습을 보여주고 있다. 따라서 코스피업종에 투자하고 있다면 지수대비 안전하면서도 높은 상승률을 기록하고 있는 것이다.

	표준편차	수익율	위험대비 수익율
한올바이오파마	3.2%	-8.0%	-2.4
일양약품	2.6%	0.3%	0.1
동아에스티	2.4%	-5.7%	-2.3
보령제약	2.3%	-4.8%	-2.0
삼진제약	1.5%	6.4%	4.2
의약품	1.8%	-8.7%	-4.8
코스피	0.6%	2.7%	4.5

관련종목들도 일제히 상승, 의약품업종 +3.25%

이 시각 현재 관련종목들도 일제히 상승하고 있는 가운데 의약품업종은 3.25% 상승중이다.

동아에스티	89,600원 ▲5600(+6.67%)	보령제약	57,700원 ▲1800(+3.22%)
일양약품	40,900원 ▲1700(+4.34%)	삼진제약	34,800원 ▲350(+1.02%)

증권사 목표주가 15,000원, 현재주가 대비 18% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 한올바이오파의 평균 목표주가는 15,000원이다. 현재 주가는 12,700원으로 2,300원(18%)까지 추가상승 여력이 존재한다.

증권사 투자의견을 보면 LIG투자증권의 김인필 에널리스트가 " 여전히 신약개발은 진행 중, 현재 파이프라인 중 라이센스 아웃될 가능성이 가장 높아 보이는 신약은 자가면역항체신약으로 자가면역질환 치료제로 사용. First-In-Class로 시장규모는 한화기준 약 10조…" (이)라며 투자의견 매수(신규)에 목표주가: 15,000원을 제시했다.

11월15일에 한올바이오파 3/4분기(2016년7월~9월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
3/4분기	207.5억	-10.9억	-5.2억
직전분기 대비	0.0% 감소	적자반전	적자반전
전년동기 대비	13.3% 증가	적자지속	적자지속

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 -2.56%로 업종평균 하회. PBR은 6.04로 다소 높은편

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 한올바이오파마는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR과 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 상대적으로 높은 상태를 보이고 있다.

	한올바이오파마	보령제약	일양약품	동아에스티	삼진제약
ROE	-4.1	10.3	5.4	5.0	17.8
PER	-	20.9	62.2	23.8	16.0
PBR	6.0	2.1	3.4	1.2	2.8
기준년월	2016년9월	2016년9월	2016년9월	2016년9월	2016년9월

기관/개인 순매수, 외국인은 순매도(한달누적) 12월1일부터 기관이 8거래일 연속 순매수 행진을 벌이고 있다. 4주간을 기준으로 보면 기관이 순매도를 기록하다가 다시 순매수로 돌아서면서 95,885주를 순매수했고, 개인들도 매기를 떨어뜨리면서도 752,635주를 순매수했다. 반면 그 동안 외국인은 매도 우위를 지속하면서 848,520주를 순매도했다.

투자주체별 누적순매수

상장주식수 대비 거래량은 1.08%로 적정수준 최근 한달간 한올바이오파의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 1.08%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 4.43%를 나타내고 있다. 주요 투자주체는 개인투자자 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 81.1%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 11.47%를 보였으며 기관은 7.41%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 80.81%로 가장 높았고, 외국인이 12.31%로 그 뒤를 이었다. 기관은 6.87%를 나타냈다.

투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

투심과 거래량은 약세, 현재주가는 보통

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 상승에 필요한 에너지가 부족한 상황이며 실리적인 측면에서는 약세흐름에 투자자들은 불안감을 느끼고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 하락추세가 지속되는 가운데 단기 반등시도가 나오고 있다.

현재주가 근처인 12,350원대에 주요매물대가 존재.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 12,350원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 12,350원대는 전체 거래의 22.7%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 지금부터 주가가 어느 한방향으로 방향을 잡으면 강한 추세적 지지 또는 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 11,400원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가조정시에 지지매물대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하고 있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 12,350원대의 지지가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제1매물가격대에 주가가 지금 가깝게 근접하고 있기 때문에, 이제부터는 12,350원대의 지지여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있겠다.

증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com