[로봇뉴스]코메론_관련종목들 사이에서 변동성 낮아도 수익률은 높아

전자신문과 금융AI전문기업 씽크풀의 증시분석 전문기자 로봇 ET가 쓴 기사입니다

관련종목들 사이에서 변동성 낮아도 수익률은 높아 15일 오후 1시50분 현재 전일대비 4.88% 오른 10,750원을 기록하고 있는 코메론은 지난 1개월간 19.31% 상승했다. 동기간 동안에 변동성을 나타내는 지표인 표준편차는 2.5%를 기록했다. 이는 의료,정밀기기 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 코메론의 월간 주가수익률은 가장 높았던 반면에 변동성은 가장 낮았다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 코메론의 위험을 고려한 수익률은 7.7을 기록했는데, 가장 낮은 변동성을 보여주면서 위험대비 수익률은 가장 높은 수준을 유지했다. 뿐만아니라 의료,정밀기기업종의 위험대비수익률인 -4.5보다도 높기 때문에 업종대비 성과도 좋았다고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 코메론이 속해 있는 의료,정밀기기업종은 코스닥지수보다 변동성은 높고, 등락률은 낮은 모습이다. 하락할 때 지수보다 탄력을 받고 있다는 의미이다.

	표준편차	수익율	위험대비 수익율
옴니시스템	3.7%	-21.6%	-5.8
하이로닉	3.4%	-29.6%	-8.6
빅텍	3.3%	14.2%	4.2
셀바스헬스케어	2.8%	-25.9%	-9.2
코메론	2.5%	19.3%	7.7
코스닥	1.6%	-6.2%	-3.8
의료,정밀기기	1.7%	-7.8%	-4.5

관련종목들 혼조세, 의료,정밀기기업종 -1.52%

이 시각 현재 관련종목들은 혼조세를 보이고 있고 의료,정밀기기업종은 1.52% 하락하고 있다.

하이로닉	6,550원 ▼80(-1.21%)	셀바스헬스케어	1,300원 ▼40(-2.99%)
옴니시스템	2,325원 ▲20(+0.87%)	빅텍	3,385원 ▼175(-4.92%)

증권사 목표주가 15,100원, 현재주가 대비 40% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 코메론의 평균 목표주가는 15,100원이다. 현재 주가는 10,750원으로 4,350원(40%)까지 추가상승 여력이 존재한다.

증권사별로 보면 하나금융투자의 이정기, 김재윤, 김두현 에널리스트가 " 트럼프의 미 인프라투자, B2C 최대 수혜주!, 향후 미국 건설 경기에 코메론의 줄자 판매량이 큰 영향을 받을 것으로 전망하며, 최근 트럼프의 당선으로 미국 인프라투자 확대에 대한 기대감이 커지며 동시에 코메론의 향후 실적 성장에 대한 기대도 커지고 있는 상황…" (이)라며 투자의견 매수에 목표주가: 15,100원을 제시했고, 이베스트투자증권의 정홍식 에널리스트가 " 추세적인 성장 & 저평가, 동사는 글로벌 3위권(국내 1위) 줄자(매출비중 75%) 생산기업으로, 줄자의 원재료인 압연을 직접 생산(수직계열화, 매출비중 7%)하며 동종기업(미국의 Stanly, 일본의 Tajima) 대비 마진의 경쟁력을 확보하고 있다…" (이)라며 투자의견 N/R을 제시했다.

11월15일에 코메론 3/4분기(2016년7월~9월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
3/4분기	172.6억	46.3억	28.5억
직전분기 대비	4.8% 감소	20.7% 증가	24.8% 감소
전년동기 대비	0.8% 감소	127.2% 증가	21.3% 감소

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 21.24%로 업종평균 상회. PER은 6.46으로 업종평균보다 낮으며, PBR은 0.86으로 다소 낮은편.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 코메론은 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR과 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 모두 가장 낮은 상태를 보이고 있다.

	코메론	빅텍	하이로닉	셀바스헬스케어	옴니시스템
ROE	13.4	0.2	1.4	-	4.9
PER	6.5	1253.0	158.9	-	28.4
PBR	0.9	2.5	2.2	1.1	1.4
기준년월	2016년6월	2016년6월	2016년6월		2016년6월

외국인과 기관은 순매도, 개인은 순매수(한달누적) 11월10일부터 전일까지 외국인이 3거래일 연속 순매수를 보였다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 매도 후 매수의 관점을 보이고 있음에도 불구하고 20,039주를 순매도했고, 기관도 순매수에서 순매도로 반전되면서 12,672주를 순매도했지만, 개인은 오히려 순매수량을 늘리며 32,711주를 순매수했다.

투자주체별 누적순매수

주가등락폭은 다소 큰 편 최근 한달간 코메론의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 1.11%로 집계됐다. 동기간 일평균 주가변동률은 7.54%로 장중 저점과 고점의 차이가 매우 컸음을 알 수 있다. 주요 투자주체는 개인투자자 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 84.91%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 9.01%를 보였으며 외국인은 6.07%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 92.06%로 가장 높았고, 기관이 5.15%로 그 뒤를 이었다. 외국인은 2.78%를 나타냈다.

투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

투심 보통 ,거래량 과열, 현재주가는 강세

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 상승추세를 유지하고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 단기적 과열권 진입으로 인해 경계신호가 나오고 있다. 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기, 중기, 장기 이동평균선이 정배열을 이루는 전형적인 상승국면에 있다.

주요 매물구간인 9,510원선이 지지대로 작용.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 아래로 9,510원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 9,510원대는 전체 거래의 17.4%선으로 가격대에서 뚜렷하게 크게 발생한 것은 아니지만 상대적으로 거래규모가 큰 구간이 되고 향후 주가가 조정받을때 수급적인 강력한 지지대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 9,150원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가조정시에 지지매물대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하고 있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 9,510원대의 지지가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제1매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 9,510원대의 지지대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.

증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com