메리츠종금증권에서 2일 씨엠에스에듀(225330)에 대해 "성장과 배당매력, 둘 다 겸비"라며 투자의견을 '매수'로 제시하였다. 아울러 12개월 목표주가를 42,500원으로 내놓았다.
메리츠종금증권 김승철, 김정섭 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수'의견은 메리츠종금증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
한편 12개월 목표주가로 제시한 42,500원은 직전에 발표된 목표가와 대비해서 큰 변화는 없고, 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 46.6%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
메리츠종금증권에서 씨엠에스에듀(225330)에 대해 "‘16년 예상 주당 배당금은 1,200원이다. 전일 종가 기준 배당수익률 4.3%로 양호하다. 내년에도 직영점 추가 오픈으로 성장세가 이어진다. 성장과 배당 매력 둘 다 갖추어 투자 매력이 높다"라고 분석했다.
또한 메리츠종금증권에서 "3Q16 매출액 140억원(+24.2% YoY), 영업이익 12억원(+52.2% YoY)을 기록하며 예상치에 부합하였다. 전분기 영업이익 16억원 보다는 덜 나왔는데 이는 영재관 매출액이 2분기에 집중되어 3분기가 비수기이기 때문이다. 전년대비 증가세가 여전히 이어지고 있음에 주목하자"라고 밝혔다.
한편 "국내 사교육 영어 시장은 성숙 단계이지만 수학 사교육 시장은 여전히 성장 중이다. 가맹점이 늘면서 성장세가 이어질 것으로 보는 이유다. ‘18학년도 대학수학능력시험에서 영어영역이 절대평가로 바뀌면서 수학 변별력이 커진다. 조기 수학 사교육 수요로 연결될 공산이 크다"라고 전망했다.
◆ Report statistics
증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속해서 목표가가 높아지면서 상승추세가 진행되는 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
매수(유지)
매수(유지)
목표주가
38,000
42,500
33,500
*최근 분기기준
오늘 메리츠종금증권에서 발표된 '매수'의견 및 목표주가 42,500원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 11.8% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제일 보수적인 의견을 제시한 NH투자증권에서 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 33,500원을 제시한 바 있다.
<메리츠종금증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20161102
매수
42,500
20160928
매수(신규)
42,500
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20161102
메리츠종금증권
매수
42,500
20161102
이베스트투자증권
매수(유지)
38,000
20160817
NH투자증권
매수(유지)
33,500
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
