[@테마]테라세미콘_상장주식수 대비 거래량은 1.34%로 적정수준

전자신문과 금융AI전문기업 씽크풀의 증시분석 전문기자 로봇 ET가 쓴 기사입니다

업종평균에 비해서 변동폭 대비 수익률은 다소 부정적 14일 오전 9시55분 현재 전일대비 4.23% 오른 25,900원을 기록하고 있는 테라세미콘은 지난 1개월간 1.71% 하락했다. 같은 기간동안 변동성의 크기를 말해주는 표준편차는 3%를 기록했다. 이는 반도체 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 테라세미콘의 월간 주가등락률은 마이너스에 머물고 있지만, 변동성은 상대적으로 높은 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 테라세미콘의 위험을 고려한 수익률은 -0.5를 기록했는데, 변동성은 높은 편이나 상대적으로 주가하락률이 낮아서 위험대비 수익률은 중간수준을 유지했다. 다만 반도체업종의 위험대비수익률 3.0보다는 낮았기 때문에 업종대비 성과는 긍정적으로 보기 어렵다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 테라세미콘이 속해 있는 반도체업종은 코스닥지수보다 변동성과 수익률이 모두 높은 모습이다. 다시 말하면 동업종에 탄력이 붙으면서 지수대비 초과상승했다는 의미이다.

	표준편차	수익율	위험대비 수익율
피에스케이	4.1%	6.0%	1.4
테라세미콘	3.0%	-1.7%	-0.5
아이씨디	3.0%	-5.8%	-1.9
엘아이에스	2.8%	-9.5%	-3.3
테크윙	2.4%	0.7%	0.2
코스닥	1.4%	0.6%	0.4
반도체	1.5%	4.6%	3.0

관련종목들 혼조세, 반도체업종 -0.07%

이 시각 현재 관련종목들은 혼조세를 보이고 있고 반도체업종은 0.07% 하락하고 있다.

테크윙	14,750원 ▲300(+2.08%)	아이씨디	13,050원 ▼150(-1.14%)
피에스케이	12,400원 ▼100(-0.80%)	엘아이에스	17,600원 ▼250(-1.40%)

증권사 목표주가 40,000원, 현재주가 대비 54% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 테라세미콘의 평균 목표주가는 40,000원이다. 현재 주가는 25,900원으로 14,100원(54%)까지 추가상승 여력이 존재한다.

5월17일에 테라세미콘 1/4분기(2016년1월~3월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
1/4분기	164.3억	24.2억	9.6억
직전분기 대비	35.1% 감소	흑자전환	흑자전환
전년동기 대비	24.7% 감소	21.2% 감소	62.5% 감소

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 7.44%로 업종평균 상회. PER은 46.35로 업종평균보다 높으며, PBR은 3.67로 다소 높은편.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 테라세미콘은 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR과 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 상대적으로 높은 상태를 보이고 있다.

	테라세미콘	아이씨디	엘아이에스	피에스케이	테크윙
ROE	7.9	-4.5	20.7	7.6	15.0
PER	46.4	-	20.5	19.3	16.9
PBR	3.7	2.4	4.2	1.5	2.5
기준년월	2016년3월		2016년3월	2016년3월	2016년3월

외국인과 기관은 순매도, 개인은 순매수(한달누적) 7월12일부터 전일까지 기관이 2거래일 연속 순매수했다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 매도 우위를 지속하면서 94,324주를 순매도했고, 기관도 매도 관점으로 접근하면서 113,194주를 순매도했지만, 개인은 오히려 순매수량을 늘리며 207,518주를 순매수했다.

투자주체별 누적순매수

상장주식수 대비 거래량은 1.34%로 적정수준 최근 한달간 테라세미콘의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 1.34%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 2.41%를 나타내고 있다. 기관투자자의 거래참여 높아, 거래비중 16.12% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 72.77%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 16.12%를 보였으며 외국인은 11.1%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 83.54%로 가장 높았고, 외국인이 10.71%로 그 뒤를 이었다. 기관은 5.74%를 나타냈다.

투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 투자심리는 보통, 거래량은 약세

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 상승에 필요한 에너지가 부족한 상황이며 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 중장기적으로 하락국면에 있으나 단기적으로는 추세전환 시도가 나오고 있다.

현재주가 근처인 25,000원대에 주요매물대가 존재.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 25,000원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 25,000원대는 전체 거래의 19.2%선으로 가격대에서 뚜렷하게 크게 발생한 것은 아니지만 상대적으로 거래규모가 큰 구간이 되고 향후 주가가 조정받을때 수급적인 강력한 지지대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 26,150원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가가 방향을 잡으면 어느쪽으로도 지지 또는 저항매물대로 힘을 발휘할 수있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하면서 제2매물대 저항구간인 26,150원대에 점차 가까워지고 있기 때문에, 추가상승시에는 동가격대에서의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제2매물가격대에 주가가 지금 가깝게 근접하고 있기 때문에, 이제부터는 26,150원대의 저항여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있다. 현재위치에서 매물부담을 고려해보면, 26,150원대의 저항가능성과 25,000원대의 지지가능성을 중심으로 보는 것이 필요하다.

증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com