유안타증권에서 13일 SK머티리얼즈(036490)에 대해 "글로벌 IT소재 Top Tier로 가는길"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 147,000원을 내놓았다.
유안타증권 이재윤, 임지혁 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 유안타증권의 직전 매매의견과 동일한 것이고 올해 초반의 시장컨센서스와 비교해 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속해서 같은 수준을 유지하고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 8.9%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
유안타증권에서 SK머티리얼즈(036490)에 대해 "2016년~ 2017년에 걸친 기존 고객사들의 3D NAND와 OLED 증산 효과로 NF3와 WF6의 수요 증가율이 공급 증가율을 압도할 전망이고, 2018~2019년들어서는 중국 업체들의 대규모 3D NAND 생산까지 본격화되면서 NF3의 수요 성장 폭은 재차 확대될 것으로 기대된다"라고 분석했다.
또한 유안타증권에서 "2016년 연결기준 매출액과 영업이익은 각각 4,704억원(YoY 39%), 1,544억원(YoY 37%, OPM 33%)에 달하며 사상최대 실적을 기록할 전망이다. 기존 경쟁사의 NF3 추가 증설 및 신규 경쟁사 진입에도 불구하고 2016년 NF3 수급은 균형점에서 크게 벗어나지는 않을 전망이다. 올해 NF3 수요는 2만톤(YoY 16%), 공급은 2.2만톤(YoY 17%)로 추정되기 때문"라고 밝혔다.
한편 "연결자회사 SK에어가스의 연간 매출액과 영업이익은 각각 855억원, 210억원(OPM 25%)로 추정한다. SK에어가스의 산업용 가스 공급은 장기 공급 계약 구조를 갖고 있어 상대적으로 안정적인 실적 흐름이 예상된다"라고 전망했다.
◆ Report statistics
유안타증권의 동종목에 대한 최근 3개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 직전에 한차례 상향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 전저점보다 더 낮게 조정되면서 전체적으로는 하향추세가 계속 진행되는 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
매수(유지)
매수(유지)
목표주가
162,818
184,000
140,000
*최근 분기기준
오늘 유안타증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 147,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 9.7%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 흥국증권에서 투자의견 '매수(신규)'에 목표주가 184,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 하이투자증권에서 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 140,000원을 제시한 바 있다.
<유안타증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20160713
매수(유지)
147,000
20160629
매수(유지)
147,000
20160601
매수(신규)
147,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20160713
유안타증권
매수(유지)
147,000
20160705
이베스트투자증권
매수
175,000
20160701
미래에셋대우
매수(유지)
160,000
20160623
IBK투자증권
매수(유지)
170,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
