KB증권에서 14일 에스에프에이(056190)에 대해 "하반기 실적 개선 본격화 "라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 57,000원을 내놓았다.
KB증권 김동원 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 KB증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 57%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
KB증권에서 에스에프에이(056190)에 대해 "올해 연간 수주는 1.5조원 (전년대비 +2배) 달성도 가능할 것으로 추정된다. 이는 ① 중국 BOE 두 번째 flexible OLED 신규라인 (B12)에서 라미네이팅 장비의 추가 수주가 예상되고, ② 삼성SDI, SK이노베이션 등 전기차 배터리 신규투자 (한국, 미국, 헝가리 등)의 물류장비 수주가 전망되며, ③ 삼성전자, SK하이닉스, 삼성디스플레이 등으로부터 반도체용 스마트팩토리 및 QD OLED 장비 수주 등이 기대되기 때문이다."라고 분석했다.
또한 KB증권에서 " ① 2분기 실적 (영업이익 496억원)이 시장 우려와 달리 최근 낮아진 컨센서스 영업이익 (380억원)을 30% 상회했고, ② 하반기 신규수주 (8,372억원)가 급증 (상반기 대비 +2배, 전년대비 +3배)하며 기존 2019년 연간 수주 전망치 (1.1조원, +47% YoY)를 크게 상회할 가능성이 높기 때문이다. 특히 하반기부터 에스에프에이는 디스플레이 물류 중심에서 신규사업인 ① 레이저 라미네이팅 ② 전기차 배터리 물류, ③ 반도체용 스마트 팩토리 등으로 장비 제품군이 고 수익으로 다변화되고 있어 하반기 관심 유망한 중소형주로 판단된다."라고 밝혔다.
◆ Report statistics
KB증권의 동종목에 대한 최근 3개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2018년11월 43,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 57,000원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가는 최근까지 꾸준히 상향되다가 이번에는 직전보다 낮은 수준으로 크게 하향반전하는 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
BUY(유지)
BUY(유지)
목표주가
52,188
57,000
48,000
*최근 분기기준
오늘 KB증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 57,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 9.2% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제일 보수적인 의견을 제시한 삼성증권에서 투자의견 'BUY'에 목표주가 48,000원을 제시한 바 있다.
<KB증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20190814
BUY(유지)
57,000
20190731
BUY(유지)
57,000
20190702
BUY
57,000
20190621
BUY(유지)
57,000
20190610
BUY(유지)
55,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20190814
KB증권
BUY(유지)
57,000
20190813
삼성증권
BUY
48,000
20190725
NH투자증권
BUY(유지)
50,000
20190709
IBK투자증권
BUY(유지)
48,500
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
