하나금융투자에서 6일 포스코대우(047050)에 대해 "유가 강세에도 주가는 여전히 저평가"라며 투자의견을 'BUY(신규)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 27,000원을 내놓았다.
하나금융투자 유재선 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(신규)'의견은 하나금융투자에서는 올해들어 처음 내놓는 매매의견이며 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 30.8%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
하나금융투자에서 포스코대우(047050)에 대해 "미얀마 가스전의 판매단가는 최근 1년간 국제유가 변동분이 반영된다. 국제유가는 두바이유 기준 배럴당 70달러 이상을 기록하고 있다. 환율변동 영향과 함께 유가 상승분의 50%수준이 반영되는 점을 감안해도 당분간은 판매단가 상승이 지속될 전망이다. 가스판매량 또한 중국의 발전용, 난방용가스수요 증가로 점진적 우상향이 예상된다"라고 분석했다.
또한 하나금융투자에서 "2018년 매출액과 영업이익은 전년대비 각각 8.2%, 35.2% 증가한 24.4조원, 5,426억원으로 전망한다. 최근 몇 년간의 구조조정 효과로 무역부문 수익성이 크게 개선되었다. 자원 개발 부문의 미얀마 가스전은 현재 유가 레벨에서는 연간 3,000억원 이상의 영업이익은 충분히 달성 가능하다"라고 밝혔다.
한편 "현재 탐사 중인 광구와 일부 광산의 리스크를 제외하면 일회성 비용의 발생 가능성은 제한적이며 올해 실적훼손 우려는 크지 않다. 지난 1분기 분기 최대 영업실적을 기록했으며 연간 기준으로도 최대 실적 달성이 가능할 것이다"라고 전망했다.
◆ Report statistics
증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가는 최근까지 꾸준히 상향되다가 이번에는 직전보다 낮은 수준으로 크게 하향반전하는 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
매수(유지)
매수(유지)
목표주가
29,563
35,000
27,000
*최근 분기기준
오늘 하나금융투자에서 발표된 'BUY(신규)'의견 및 목표주가 27,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 8.7%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 현대차투자증권에서 투자의견 '매수'에 목표주가 35,000원을 제시한 바 있다.
<하나금융투자 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20180706
BUY(신규)
27,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20180706
하나금융투자
BUY(신규)
27,000
20180702
신한금융투자
매수(유지)
28,000
20180531
케이프투자증권
매수(유지)
30,000
20180425
현대차투자증권
매수
35,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
