BNK투자증권에서 28일 대림산업(000210)에 대해 "양날의 칼로 변한 이란시장이 관건"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였다. 아울러 6개월 목표주가를 105,000원으로 내놓았다.
BNK투자증권 이선일 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 BNK투자증권의 직전 매매의견과 동일한 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
한편 6개월 목표주가로 제시한 105,000원은 직전에 발표된 목표가 119,000원 대비 -11.8% 하향조정 된 것이고, 목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 같은 수준을 유지하다가 이번에 목표가가 하향조정되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 40.8%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
BNK투자증권에서 대림산업(000210)에 대해 "대림산업의 작년 해외수주액은 1조원에 못 미친다. 2016년에도 아직 미착공 상태인 이스파한을 제외하면 5천억원을 겨우 넘는다. 현재 입찰 중 혹은 예정인 해외수주목록의 75%도 이란이다. 당분간 해외수주 성과는 전적으로 이란에 달려 있다"라고 분석했다.
또한 BNK투자증권에서 "이란 사업의 성공은 펀딩갭(총사업비에서 ECA 및 이란정부 부담금 제외한 금융) 파이낸싱이 관건이다. 기 수주한 이스파한 정유공장의 파이낸싱 완료 여부(계약상 금년 3월)가 시금석이 될 전망"라고 밝혔다.
한편 "동사는 본사 건설, 본사 유화, 연결 종속회사, 지분법평가 자회사 등 4개의 실적 기반을 보유하고 있다. 이들 4개 부문의 레벨업으로 2018년에도 세전이익은 전년대비 22.4% 증가한 8,512억원에 이를 것"라고 전망했다.
◆ Report statistics
BNK투자증권의 동종목에 대한 최근 9개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속 목표가가 하향조정되고 있는데 조정폭 또한 이번에 더욱 커지는 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
OUTPERFORM(유지)
NEUTRAL(하향)
목표주가
105,250
130,000
86,000
*최근 분기기준
오늘 BNK투자증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 105,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 한국투자증권에서 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 130,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 하나금융투자에서 투자의견 'NEUTRAL(하향)'에 목표주가 86,000원을 제시한 바 있다.
<BNK투자증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20180228
매수(유지)
105,000
20171106
매수(유지)
119,000
20170525
매수(신규)
119,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20180228
BNK투자증권
매수(유지)
105,000
20180223
한국투자증권
매수(유지)
130,000
20180131
DB금융투자
매수(유지)
100,000
20180126
교보증권
TRADING BUY
100,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
