케이프투자증권에서 16일 KCC(002380)에 대해 "4Q17 양호한 실적 개선세 지속"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 500,000원을 내놓았다.
케이프투자증권 김기룡 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 케이프투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 작년 연말의 시장컨센서스에 비추어 보면 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속해서 같은 수준을 유지하고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 20.9%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
케이프투자증권에서 KCC(002380)에 대해 "4Q17 연결 실적은 매출액 1.07조원(+14.4%, YoY), 영업이익 738억원(+101.1%, YoY)으로 아파트 입주물량 증가(+29%, YoY)로 창호를 비롯한 건축자재 매출 확대, 3Q17 석고보드 증설효과 (기존 Capa 40%, 분기매출 약 400억원), 중국 컨테이너용 도료 수요가 증가할 것"라고 분석했다.
또한 케이프투자증권에서 "2018년 입주증가(+15%, YoY)와 함께 전반적인 건축자재 성장세는 지속될 전망. 석고보드 증설 효과와 함께 환경규제 영향으로 로이유리 수요 증가 및 증설 효과로 마진율 개선을 기대한다 "라고 밝혔다.
한편 "유가 상승으로 주요 원재료인 BTX 가격 역시 상승했으나, 중국 컨테이너용 도료 수요 증가와 일부 품목 ASP 상승, 판매 증가로 도료부문 역시 전년대비 개선된 실적 시현할 것"라고 전망했다.
◆ Report statistics
케이프투자증권의 동종목에 대한 최근 9개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 직전에 한차례 하향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 높아졌는데, 이번에 조정된 목표가는 이전수준보다는 낮은 수준이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
매수
매수
목표주가
490,909
520,000
450,000
*최근 분기기준
오늘 케이프투자증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 500,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 삼성증권에서 투자의견 '매수'에 목표주가 520,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 SK증권에서 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 450,000원을 제시한 바 있다.
<케이프투자증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20180116
매수(유지)
500,000
20170824
BUY
500,000
20170601
매수(유지)
500,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20180116
케이프투자증권
매수(유지)
500,000
20180108
SK증권
매수(유지)
450,000
20180105
하나금융투자
매수
510,000
20171226
한국투자증권
매수(유지)
510,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
