신영증권에서 27일 CJ대한통운(000120)에 대해 "투자성과가 주가 상승으로 이어질 시기"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였다. 아울러 12개월 목표주가를 260,000원으로 내놓았다.
신영증권 엄경아 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 신영증권에서 10개월만에 매매의견을 새롭게 조정하는 것으로 직전 매매의견과 동일한 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
한편 12개월 목표주가로 제시한 260,000원은 직전에 발표된 목표가와 대비해서 큰 변화는 없고, 목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속해서 같은 수준을 유지하고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 46.9%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
신영증권에서 CJ대한통운(000120)에 대해 "중국과 동남아 지역에 대한 투자를 공격적으로 해 온 동사의 글로벌 사업 이익규모는 택배사업부문과 비슷해질 정도로 성장했다. 이제는 투자성과가 주가 상승으로 이어질 시기"라고 분석했다.
또한 신영증권에서 "외형 성장에 더 많은 기여를 했던 글로벌 사업부문도 해외 연결법인의 수익성이 개선되거나 수익성 높은 해외 기업 인수로 수익 기여도도 높아지고 있는 것이 포인트. 2017년에도 이와 같은 추세가 이어지며 매출액과 영업이익이 각각 5.8%, 12.6% 증가할 전망"라고 밝혔다.
한편 "2016년은 독보적인 시장점유율과 수익성 개선에도 불구하고 투자대비 성과에 대한 의구심과 글로벌 경쟁업체 대비 밸류에이션 갭을 메우는 과정에서 주가가 박스권을 벗어나지 못했다. 여전히 프리미엄을 받고 있긴 하지만, 높은 외형성장과 투자비 회수 과정에서 재평가 가능성이 충분하다고 판단한다"라고 전망했다.
◆ Report statistics
신영증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가는 직전에 한차례 하향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 전고점수준까지 상향조정되는 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
매수(유지)
TRADING BUY(유지)
목표주가
252,667
280,000
220,000
*최근 분기기준
오늘 신영증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 260,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 2.9% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 한국투자증권에서 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 280,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 교보증권에서 투자의견 'TRADING BUY(유지)'에 목표주가 220,000원을 제시한 바 있다.
<신영증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20161227
매수(유지)
260,000
20160205
매수(유지)
260,000
20151124
매수(유지)
260,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20161227
신영증권
매수(유지)
260,000
20161222
신한금융투자
매수(유지)
220,000
20161205
미래에셋대우
매수(유지)
260,000
20161130
KB투자증권
매수(유지)
220,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
