SK증권에서 25일 엠케이트렌드(069640)에 대해 "우량기업으로의 대주주 변경은 호재, 기본 펀더멘털도 견고"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 36,000원을 내놓았다.
SK증권 조은애 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 SK증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 80%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
SK증권에서 엠케이트렌드(069640)에 대해 "동사 최대주주가 의류 OEM 우량 기업으로 변경되면서 기대되는 시너지는 경영 안정성 및 글로벌 사업 진행(협상) 능력 강화, 글로벌 의류 브랜드 OEM 업체의 디자인 역량 이용, 장기적으로는 소싱 측면에서의 비용 절감 등 이다"라고 분석했다.
또한 SK증권에서 "2 분기 영업이익은 22 억원으로 흑자전환을 추정한다. 흑자전환은 고마진•핵심 이익기여 사업부인 중국 NBA 의 안정적인 성장과 적자브랜드였던 TBJ 의 흑자전환에 기인한다"라고 밝혔다.
한편 "중국 NBA 출점에 따른 외형 성장 및 이익 증가가 전망된다. 현 주가 수준은 ‘16~17 년 평균 예상 EPS 1,303 원 적용 시 의류업 평균인 PER 15 배 수준이다. 향후 동사의 중국 관련 영업이익 기여도(‘16 년 54%)를 감안할 때, 현재 주가는 저평가된 수준"라고 전망했다.
◆ Report statistics
증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가는 직전에 한차례 하향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 전고점수준까지 상향조정되는 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
매수(유지)
매수(유지)
목표주가
31,167
36,000
23,000
*최근 분기기준
오늘 SK증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 36,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 15.5% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 현대증권에서 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 36,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 이베스트투자증권에서 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 23,000원을 제시한 바 있다.
<SK증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20160725
매수(유지)
36,000
20160527
매수(유지)
36,000
20160516
매수(유지)
36,000
20160330
매수(신규편입)
36,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20160725
SK증권
매수(유지)
36,000
20160725
한국투자증권
매수(유지)
31,000
20160601
현대증권
매수(유지)
36,000
20160518
미래에셋대우
매수(유지)
28,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
