[@테마]CJ헬로비전_현재주가 근처인 12,950원대에 주요매물대가 존재.

전자신문과 금융AI전문기업 씽크풀의 증시분석 전문기자 로봇 ET가 쓴 기사입니다

위험대비수익률 -1.5로 하위권, 업종평균대비 성과 좋지 않아 3일 오후 1시35분 현재 전일대비 2.69% 하락하면서 12,650원을 기록하고 있는 CJ헬로비전은 지난 1개월간 3.8% 하락했다. 동기간 동안에 변동성을 나타내는 지표인 표준편차는 2.4%를 기록했다. 이는 코스피 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 CJ헬로비전의 월간 변동성이 작았던 만큼 주가등락률도 상대적으로 낮았다는 것을 의미한다. 최근 1개월을 기준으로 CJ헬로비전의 위험을 고려한 수익률은 -1.5를 기록했는데, 변동성은 상대적으로 낮지만 주가가 약세를 보였기 때문에 위험대비 수익률은 부진한 모습을 나타냈다. 게다가 코스피업종의 위험대비수익률인 -0.2보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 긍정적이라고 할 수 없다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 CJ헬로비전이 속해 있는 코스피업종은 서비스업지수보다 변동성과 수익률이 모두 낮은 모습을 보여주고 있다. 다시 말해서 동업종의 탄력은 약한 반면 하락시에도 지수보다 낙폭이 작다는 의미이다.

	표준편차	수익율	위험대비 수익율
AK홀딩스	3.6%	17.6%	4.8
한국콜마홀딩스	3.0%	9.3%	3.1
하나투어	2.5%	-1.8%	-0.6
CJ헬로비전	2.4%	-3.8%	-1.5
한전기술	1.9%	-10.1%	-5.3
서비스업	0.7%	0.0%	0.1
코스피	0.5%	-0.1%	-0.2

관련종목들도 하락 우위, 서비스업업종 -0.93%

이 시각 현재 관련종목들 중에서는 하락종목 수가 더 많은 가운데 서비스업업종은 0.93% 하락하고 있다.

하나투어	90,000원 ▼1200(-1.32%)	AK홀딩스	68,800원 ▼2200(-3.10%)
한전기술	29,400원 ▲700(+2.44%)	한국콜마홀딩스	57,500원 ▼1200(-2.04%)

증권사 목표주가 16,000원, 현재주가 대비 26% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 CJ헬로비전의 평균 목표주가는 16,000원이다. 현재 주가는 12,650원으로 3,350원(26%)까지 추가상승 여력이 존재한다.

증권사별로 보면 미래에셋증권증권의 정윤미 에널리스트가 " SK 브로드밴드와의 합병 이후 시너지 기대 유효, ..." (이)라며 투자의견 매수에 목표주가: 16,000원을 제시했고, 신한금융투자증권의 홍세종, 오경석 에널리스트가 " 하반기를 보고 상반기에 매수하는 전략 지속적으로 추천, ..." (이)라며 투자의견 매수(유지)에 목표주가: 15,500원을 제시했다.

5월9일에 CJ헬로비전 1/4분기(2016년1월~3월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
1/4분기	2,786.0억	251.0억	191.0억
직전분기 대비	30.6% 감소	7.4% 증가	184.2% 증가
전년동기 대비	4.8% 감소	6.6% 감소	42.4% 증가

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 8.42%로 업종평균 상회. PER은 17.17로 업종평균보다 높으며, PBR은 1.06임.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 CJ헬로비전은 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR과 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 상대적으로 낮은 상태를 보이고 있다.

	CJ헬로비전	하나투어	한국콜마홀딩스	AK홀딩스	한전기술
ROE	6.2	15.7	0.4	-4.2	7.5
PER	17.2	31.5	893.8	-	36.0
PBR	1.1	4.9	3.5	1.0	2.7
기준년월	2015년12월	2015년12월	2015년12월	2015년12월	2015년12월

외국인/기관 순매수, 개인은 순매도(한달누적) 전일 기관이 18,679주를 순매수했고, 외국인은 8,941주를 순매도했다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 초반에 동종목을 순매수한 이후에 기세를 이어가며 185,955주를 순매수했고, 기관도 방향성있는 매매를 하면서 150,544주를 순매수했다. 반면 개인들은 매도쪽으로 방향을 잡으면서 336,499주를 순매도한 것으로 나타났다.

투자주체별 누적순매수

주가등락폭이 작아 최근 한달간 CJ헬로비전의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.17%로 집계됐다. 동기간 일평균 변동률은 0%로 장중에 주가변화폭는 매우 작았던 것으로 보인다. 거래비중 기관 26.99%, 외국인 27.7% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 45.3%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 27.7%를 보였으며 기관은 26.99%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 42.59%로 가장 높았고, 외국인이 29.06%로 그 뒤를 이었다. 기관은 28.34%를 나타냈다.

투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

투심과 거래량은 약세, 현재주가는 보통

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 상승에 필요한 에너지가 부족한 상황이며 실리적인 측면에서는 약세흐름에 투자자들은 불안감을 느끼고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기추세는 꺽인 상황이지만 장기적 상승추세는 유효한 시점이다.

현재주가 근처인 12,950원대에 주요매물대가 존재.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 12,950원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 12,950원대는 전체 거래의 16%선으로 가격대에서 뚜렷하게 크게 발생한 것은 아니지만 상대적으로 거래규모가 큰 구간이 되고 지금부터 주가가 어느 한방향으로 방향을 잡으면 강한 추세적 지지 또는 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 13,200원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 12,950원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제1매물가격대에 주가가 지금 가깝게 위치하고 있기 때문에, 이제부터는 12,950원대의 지지여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있겠다.

증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com