[ET투자뉴스]금호석유_현재주가 근처인 88,300원대에 주요매물대가 존재.

전자신문과 금융AI전문기업 씽크풀의 증시분석 전문기자 로봇 ET가 쓴 기사입니다

관련종목들과 비교해서 변동성이 커도 상승률은 낮은 편 17일 오전 11시25분 현재 전일대비 2.51% 오른 85,800원을 기록하고 있는 금호석유는 지난 1개월간 4.56% 하락했다. 같은 기간동안에 위험를 나타내는 지표인 표준편차는 2%를 기록했다. 이는 코스피 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 금호석유의 월간 변동성이 상대적으로 커짐과 함께 주가도 마이너스를 보이며 낮은 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 금호석유의 위험을 고려한 수익률은 -2.2를 기록했는데, 변동성이 높고 주가는 약세를 기록하면서 위험대비 수익률은 가장 저조한 모습을 보였다. 게다가 코스피업종의 위험대비수익률 -1.1보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 좋지 않았다고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 금호석유가 속해 있는 코스피업종은 화학지수보다 변동성과 수익률이 모두 낮은 모습을 보여주고 있다. 다시 말해서 동업종의 탄력은 약한 반면 하락시에도 지수보다 낙폭이 작다는 의미이다.

	표준편차	수익율	위험대비 수익율
OCI	2.5%	16.9%	6.7
금호석유	2.0%	-4.6%	-2.2
태광산업	1.8%	8.2%	4.5
KCC	1.5%	7.9%	5.2
한화	1.2%	3.3%	2.7
화학	1.2%	2.4%	2.0
코스피	0.8%	-0.9%	-1.1

관련종목들 혼조세, 화학업종 -0.1%

이 시각 현재 관련종목들이 혼조세를 보이고 있는 동안 화학업종은 0.1% 하락중이다.

OCI	116,000원 ▲2500(+2.20%)	태광산업	1,450,000원 ▼10000(-0.68%)
KCC	293,500원 ▲3000(+1.03%)	한화	31,100원 ▼250(-0.80%)

증권사 목표주가 142,500원, 현재주가 대비 66% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 금호석유의 평균 목표주가는 142,500원이다. 현재 주가는 85,800원으로 56,700원(66%)까지 추가상승 여력이 존재한다.

증권사별로 보면 KTB투자증권의 이희철 에널리스트가 " 페놀유도체 업황 견고한 가운데 19년 합성고무 증설 효과 예상, 3Q18까지 페놀 강세 등 타사대비 견고한 실적 기록. 4Q18에는 유가 급락, 수요 둔화 영향권. 1H19 페놀/BPA 신증설 없다는 점에서 수급 타이트 예상. BPA는 2H19 중국 35만톤 신규 예정이나 수요처(PC)도 50만톤 증설 계획. 수급 견조할 듯…" (이)라며 투자의견 BUY(유지)에 목표주가: 135,000원을 제시했고, 하나금융투자의 윤재성, 김정현 에널리스트가 " NB Latex 시장 성장성에 대한 확신, NB Latex는 의료용 고무장갑의 원재료로 사용되는 합성고무원료이다. 의료용으로만 사용되던 NB Latex 장갑은 최근 조리용 등으로 어플리케이션이 확장되고 있다. 또한 개발도상국들의 위생에 대한 인식이 높아지며 1인당 연간 장갑 사용량 역시 증가 추세에 있다. 이 같은 시장 확대에 힘입어 NB Latex 시장은 최근 3년간 연간 8~10%씩 고성장하고 있다…" (이)라며 투자의견 BUY에 목표주가: 150,000원을 제시했다.

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 7.26%로 업종평균 상회. PER은 8.9로 업종평균보다 낮으며, PBR은 1.12임.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 금호석유는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR이 가장 높은 수치를 나타내고 있는 가운데, 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER은 적정한 수준를 유지하고 있다.

	금호석유	태광산업	OCI	한화	KCC
ROE	12.6	4.9	7.6	7.1	6.3
PER	8.9	9.2	9.9	1.9	8.0
PBR	1.1	0.5	0.8	0.1	0.5
기준년월	2018년9월	2018년9월	2018년9월	2018년9월	2018년9월

외국인과 기관은 순매도, 개인은 순매수(한달누적) 12월13일부터 전일까지 기관이 2거래일 연속 순매도를 보였다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 매도 후 매수의 관점을 보이고 있음에도 불구하고 20,807주를 순매도했고, 기관도 순매수에서 순매도로 반전되면서 58,576주를 순매도했지만, 개인은 오히려 매수반전의 모습을 보이며 79,383주를 순매수했다.

투자주체별 누적순매수

상장주식수 대비 거래량은 0.34%로 적정수준 최근 한달간 금호석유의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.34%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 3.1%를 나타내고 있다. 거래비중 기관 31.68%, 외국인 44.05% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 외국인이 44.05%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 31.68%를 보였으며 개인은 24.25%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 외국인 비중이 38.74%로 가장 높았고, 기관이 36.83%로 그 뒤를 이었다. 개인은 24.41%를 나타냈다.

투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가, 거래량, 투심 모두 적정주순

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 적정한 수준에서 특별한 변화는 포착되지 않고 있다. 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기적으로나마 반등이 나올 수 있지만 추세하락은 이어지고 있는 실정이다.

현재주가 근처인 88,300원대에 주요매물대가 존재.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 88,300원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 88,300원대는 전체 거래의 22%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 지금부터 주가가 어느 한방향으로 방향을 잡으면 강한 추세적 지지 또는 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 90,500원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하고 있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 88,300원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제1매물가격대에 주가가 지금 가깝게 근접하고 있기 때문에, 이제부터는 88,300원대의 저항여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있겠다.

증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com