교보증권에서 6일 DB손해보험(005830)에 대해 "FY18 3Q 이익 감소했지만 업종 Top picks 유지"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 78,000원을 내놓았다.
교보증권 김지영 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 교보증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 시장컨센서스와 비교해 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 14.7%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
교보증권에서 DB손해보험(005830)에 대해 "DB손해보험은 2018년 3분기 당기순이익 1,516억원으로 전년동기 및 전분기 대비 각각 2.5%, 20.2% 감소했고, 교보증권 예상을 20.8% 하회했다. 당기순이익이 감소한 이유는 전년동기에 비해서는 투자이익 감소에 기인하며, 전분기에 비해서는 태풍으로 인한 손해율 상승으로 보험영업이익 감소했기 때문이다"라고 분석했다.
또한 교보증권에서 "DB손해보험에 대해 투자의견 매수, 업종내 Top picks, 목표주가 78,000원을 유지한다. 업종내 Top picks를 유지하는 이유는 1) 높은 비용 효율성과 경쟁사대비 지속적인 운용 수익을 바탕으로 견조한 수익성을 시현하고 있어 2019년에도 양호한 실적을 시현할 것으로 기대되며, 2) 작년 배당성향을 고려할 경우 11월 5일 기준 배당수익률도 약 3.1%으로 예상되어 매력적이기 때문이다"라고 밝혔다.
◆ Report statistics
증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 과거 한차례 하향조정된 후에 최근 2회 연속 상향조정되고 있는데, 이번에 조정된 상승폭은 다소 줄어든 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
BUY (M)
HOLD
목표주가
86,647
95,000
78,000
*최근 분기기준
오늘 교보증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 78,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 10%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 미래에셋대우에서 투자의견 '매수'에 목표주가 95,000원을 제시한 바 있다.
<교보증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20181106
BUY
78,000
20180918
BUY
78,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20181106
하이투자증권
BUY (MAINTAIN)
84,000
20181106
한화투자증권
BUY(유지)
82,500
20181106
하나금융투자
BUY
84,000
20181106
키움증권
BUY(MAINTAIN)
89,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
