이베스트투자증권에서 30일 지투알(035000)에 대해 "낙폭과대, Valuation 메리트 "라며 투자의견을 'BUY(MAINTAIN)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 10,000원을 내놓았다.
이베스트투자증권 정홍식 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(MAINTAIN)'의견은 이베스트투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속해서 목표가가 낮아졌고 또한 이번 목표가의 하락조정폭도 더욱 커진 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 46.4%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
이베스트투자증권에서 지투알(035000)에 대해 "동사의 투자의견 매수를 유지하며, 목표주가는 10,000원으로 하향한다. 이는 1)유동성 부족, 2)시장의 변동성 확대, 3)보수적인 관점에서 기존 DCF Valuation의 가정치 변경(계속가치의 현재가치에 대한 50% 할인율적용 Value 1,006억원 → 503억원, 이는 미래 현금흐름에 대한 보수적인 변경치임,그 외에 WACC 10%, 베타 1.0 등의 높은 할인율 적용과, Sustainable Growth 0% 등의 보수적 성장성 적용은 유지)을 한 것이다"라고 분석했다.
또한 이베스트투자증권에서 "매출총이익 지속적인 상승 중! : 동사의 외형성장 지표인 과거 10년간 매출총이익 CAGR은 12.1%(역성장 없음) 수준이다. 이는 1)해외법인의 지속적인 확대 및 캡티브마켓 내 비중 증가(해외), 2)국내부문의 안정적인 성장흐름(과거 5년 CAGR 3.5%)이 유지되고 있기 때문이다"라고 밝혔다.
◆ Report statistics
목표주가는 2017년9월 13,000원까지 높아졌다가 2018년9월 12,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 10,000원으로 새롭게 조정되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속해서 목표가가 낮아졌고 또한 이번 목표가의 하락조정폭도 더욱 커진 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
BUY(MAINTAIN)
BUY(MAINTAIN)
목표주가
10,000
10,000
10,000
*최근 분기기준
오늘 이베스트투자증권에서 발표된 'BUY(MAINTAIN)'의견 및 목표주가 10,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제시한 바 있다.
<이베스트투자증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20181030
BUY(MAINTAIN)
10,000
20180921
BUY (MAINTAIN)
12,000
20170926
매수(유지)
13,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20181030
이베스트투자증권
BUY(MAINTAIN)
10,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
