DB금융투자에서 26일 LG전자(066570)에 대해 "YoY로 개선되나, 눈높이를 못 맞추고 있다"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 90,000원을 내놓았다.
DB금융투자 권성률 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 DB금융투자의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 정체구간을 보낸 후 이번에 목표가가 하향조정된 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 43.5%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
DB금융투자에서 LG전자(066570)에 대해 "영업이익의 차이는 TV가 주력인 HE로 설명되어야 할 것이다. 3Q18 HE 영업이익률은 8.8%로 10% 수준을 유지할 것이라는 기대에 못미쳤다. 3Q18에 TV 판매량 증가가 없었고, OLED 비중 감소, TV 패널 가격 상승 등이 영향을 미친 것으로 보인다. MC는 신규 중저가 라인업 출시에도 스마트폰 판매량 증가가 미미했고 적자 축소도별로 크지 않았다"라고 분석했다.
또한 DB금융투자에서 "4Q18 순수 LG전자 영업이익 3천억원 초반 예상: H&A의 극비수기, MC의 부진 지속 등을 감안할 때 4Q18 순수 LG전자 영업이익은 3Q18의 절반 수준에 그칠 전망이다. 이를 감안해도 18년 연간 영업이익은 27% 증가하면서 선전한 셈이다"라고 밝혔다.
◆ Report statistics
DB금융투자의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 140,000원이 고점으로, 반대로 100,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 90,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속 목표가가 낮아지고 있는데 이번에 조정된 폭이 이전보다는 줄어든 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
BUY (MAINTAIN)
HOLD (M)
목표주가
97,375
120,000
85,000
*최근 분기기준
오늘 DB금융투자에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 90,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 7.6%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 키움증권에서 투자의견 'BUY(MAINTAIN)'에 목표주가 120,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 KB증권에서 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 85,000원을 제시한 바 있다.
<DB금융투자 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20181026
BUY(유지)
90,000
20181008
BUY(유지)
110,000
20180831
BUY(유지)
110,000
20180727
BUY(유지)
110,000
20180709
BUY(유지)
120,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20181026
DB금융투자
BUY(유지)
90,000
20181026
한국투자증권
매수(유지)
95,000
20181026
NH투자증권
BUY(유지)
90,000
20181026
KTB투자증권
BUY
100,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
