한화투자증권에서 25일 LG이노텍(011070)에 대해 "4분기 증익이 기대되는 IT 대형주"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 180,000원을 내놓았다.
한화투자증권 이순학 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 한화투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 직전에 한차례 상향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 전저점보다 더 높게 하향조정되면서 계속 낮아지는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 48.1%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
한화투자증권에서 LG이노텍(011070)에 대해 "동사의 3분기 실적은 매출액 2.3조 원, 영업이익 1297억 원으로 시장컨센서스를 상회했다. 지난 8월경부터 북미 주력 고객사향 카메라 모듈 공급이 본격화되면서 광학솔루션 사업이 전사 실적을 견인했다. 평균 원달러 환율이 전분기 대비 50원 이상 상승한 것도 수익성에 긍정적인 영향을 미쳤다고 판단된다"라고 분석했다.
또한 한화투자증권에서 "우리는 동사의 4분기 실적으로 매출액 2.9조 원, 영업이익 1850억 원을 전망한다. 북미 주력 고객사의 신제품 가격이 예상보다 높게 책정되어 실수요가 좋지 않을 것이라는 예상과 달리 현재 시장 초기 반응은 전년대비 나은 것으로 보인다. 이에 따라 4분기에는 광학솔루션 매출액이 전분기 대비 28% 증가할 것으로 예상되고, 중국 고객사향 10.5세대 포토마스크 제품이 공급되면서 기판소재 사업의 실적도 개선될 것으로 기대된다"라고 밝혔다.
◆ Report statistics
목표주가는 220,000원이 고점으로, 반대로 190,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 180,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 직전에 한차례 상향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 하향조정되는 모습인데, 이번 목표가의 하락폭은 다소 줄어든 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
BUY (MAINTAIN)
BUY (MAINTAIN)
목표주가
188,261
220,000
160,000
*최근 분기기준
오늘 한화투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 180,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 4.4%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 DB금융투자에서 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 220,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 KB증권에서 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 160,000원을 제시한 바 있다.
<한화투자증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20181025
BUY(유지)
180,000
20180717
BUY(유지)
220,000
20180531
매수(유지)
190,000
20180423
매수(유지)
190,000
20180312
매수(유지)
190,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20181025
한화투자증권
BUY(유지)
180,000
20181025
미래에셋대우
매수
177,000
20181025
한국투자증권
매수(유지)
190,000
20181025
메리츠종금증권
BUY
180,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
