KTB투자증권에서 16일 삼화콘덴서(001820)에 대해 "서프라이즈 again"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 110,000원을 내놓았다.
KTB투자증권 이동주 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 KTB투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 이번에 다시 목표가가 같은 수준을 유지하면서 최근 흐름은 목표가의 계단식 상승이 진행되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 50.7%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
KTB투자증권에서 삼화콘덴서(001820)에 대해 "2Q18 영업이익 214억원을 기록하면서 시장 컨센서스 크게 상회. 그럼에도 당일 주가는 -5.3% 하락. 그룹 내 관계사인 삼화전자의 반기 검토의견 비적정설 영향. 이후 의견 거절 공시. 그러나 동사에 미치는 영향은 제한적. "라고 분석했다.
또한 KTB투자증권에서 "2Q18 매출액 650억원(QoQ +16.7%, YoY +37.1%), 영업이익 214억원(QoQ +63.0%,YoY +363.5%) 기록. 신규 증설분 가동 및 가격 인상 효과에 기인. 그룹 내 관계사인 삼화전자의 반기 검토의견 비적정설로 매매거래 정지. 이후 검토의견 거절 공시. 다만 동사에 미치는 영향은 제한적이라 판단. 그룹 내 관계사일 뿐 지분 및 거래 관계가 유의미하지 않음. 향후 삼화전자의 bearish한 가정에도 그룹 차원에서 방안이 모색될 것으로 생각하기 때문"라고 밝혔다.
한편 "2018년 매출액 2,605억원(YoY +30.7%), 영업이익 795억원(YoY +260.8%) 전망.하반기는 성수기 진입으로 상반기 대비 더욱 우호적인 여건이 이어질 것으로 추정할 것"라고 전망했다.
◆ Report statistics
KTB투자증권의 동종목에 대한 최근 9개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2017년12월 47,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 110,000원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가는 꾸준히 지속적으로 상향조정되고 있는데, 이번에는 목표가의 상승폭이 다소 줄어드는 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
매수(신규)
매수(신규)
목표주가
107,400
120,000
83,000
*최근 분기기준
오늘 KTB투자증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 110,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 2.4% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하이투자증권에서 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 120,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 하나금융투자에서 투자의견 '매수(신규)'에 목표주가 83,000원을 제시한 바 있다.
<KTB투자증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20180816
BUY
110,000
20180612
매수
110,000
20180516
매수
85,000
20180420
매수
85,000
20180319
매수
56,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20180816
KTB투자증권
BUY
110,000
20180731
대신증권
BUY
120,000
20180625
하이투자증권
BUY(유지)
120,000
20180611
토러스투자증권
매수(유지)
104,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
