DB금융투자에서 9일 신세계(004170)에 대해 "실적은 좋지만 반영됐다"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 430,000원을 내놓았다.
DB금융투자 차재헌 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 DB금융투자의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 최근 2회연속 목표가가 높아지다가 이번에는 직전보다 소폭 낮은 수준으로 하향반전되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 34%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
DB금융투자에서 신세계(004170)에 대해 "2Q18 신세계의 연결 매출액은 34.9%YoY증가한 11,827억원,영업이익은 93.1%YoY증가한 798억원을 기록했다. 예상보다 높은 면세점 매출로 Top line은 컨센서스를 4.2%상회했지만 영업이익은 당사의 예상치와 시장 컨센서스를 각각 2.9%, 5.9%하회했다. 당기순이익은 영업외수지 부진으로 당사 추정치와 시장컨센서스를 각각 9.6%, 13.3%하회했다. "라고 분석했다.
또한 DB금융투자에서 "전년대비 긍정적인 분기 실적이지만, 지난 1년간의 폭발적인 주가 상승을 감안할 때 2%부족하다. 별도법인 기준 신세계백화점과 센트럴시티, 동대구는 예상보다 부진한 영업이익을 기록했고, 신세계SI는 예상보다 긍정적이었다. 면세점은 예상보다 강한 매출 성장을 보였지만, 영업이익은 예상 수준에 머물렀다. 면세점의 수익성 서프라이즈가 예상 범위에서 형성되고 있고 긍정적 기대감은 실적 추정과 주가에 상당 부분 반영됐다"라고 밝혔다.
◆ Report statistics
DB금융투자의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2017년8월 275,000원이 저점으로 제시된 이후 2018년5월 510,000원을 최고점으로 목표가가 제시되었고 최근에는 430,000원으로 다소 하향조정되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가는 최근 2회연속 목표가가 높아지가 이번에는 직전보다 소폭 낮은 수준으로 하향반전되는 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
매수(유지)
TRADING BUY
목표주가
484,615
570,000
430,000
*최근 분기기준
오늘 DB금융투자에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 430,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 11.3%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하나금융투자에서 투자의견 '매수'에 목표주가 570,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 메리츠종금증권에서 투자의견 'TRADING BUY'에 목표주가 430,000원을 제시한 바 있다.
<DB금융투자 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20180809
BUY(유지)
430,000
20180511
매수(유지)
510,000
20180221
매수(유지)
425,000
20180129
매수
415,000
20171121
매수(유지)
330,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20180809
DB금융투자
BUY(유지)
430,000
20180809
대신증권
BUY
480,000
20180809
유진투자증권
BUY(유지)
460,000
20180809
신한금융투자
매수(유지)
480,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
