KB증권에서 23일 실리콘웍스(108320)에 대해 "핵심은 아이폰이 아니라 OLED TV"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 66,000원을 내놓았다.
KB증권 남대종 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 KB증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 29.4%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
KB증권에서 실리콘웍스(108320)에 대해 "동사 실적 개선의 핵심은 LG디스플레이의 OLED TV 패널 출하량이다. 2017년 LG디스플레이의 OLED TV 패널 출하량은 1.7백만대 였으며, 2018년에는 기존 가이던스인 2.8백만대를 상회할 것으로 예상한다"라고 분석했다.
또한 KB증권에서 "전일 주가 하락은 펀더멘털에 비해 과도했다라고 평가하며, 추가 매도보다는 매수 기회로 활용할 것을 권고한다. 현 주가는 2018년 예상 실적 기준 PBR 1.8배로 과거 평균 PBR 1.9배를 소폭 하회하고 있고, 향후 실적 개선의 핵심이 LG디스플레이의 OLED TV 패널 생산량 확대가 될 것임을 상기해야 할 것"라고 밝혔다.
◆ Report statistics
KB증권의 동종목에 대한 최근 6개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2017년7월 49,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 66,000원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다.
해당기간 동안 순이익 증가폭이 매우 컸던 것으로 보아 동사에 대한 투자의견은 그동안 시장이 침체권이었음에도 불구하고 높아지고 있어 주로 기업의 내부요인, 특히 수익성 증가에 큰 영향을 받는 것으로 해석되고 있다. 한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가는 직전에 한차례 하향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 상향조정되었는데 이는 전고점보다는 낮은 수준이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
매수(유지)
매수(유지)
목표주가
61,714
69,000
53,000
*최근 분기기준
오늘 KB증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 66,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 6.9% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 유안타증권에서 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 69,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 신한금융투자에서 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 53,000원을 제시한 바 있다.
<KB증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20180123
매수(유지)
66,000
20171227
매수(유지)
66,000
20171130
매수(유지)
66,000
20171123
매수
66,000
20171106
매수(유지)
56,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20180123
KB증권
매수(유지)
66,000
20180122
대신증권
매수
60,000
20180108
유안타증권
매수(유지)
69,000
20171207
하이투자증권
매수(유지)
66,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
