NH투자증권에서 6일 현대산업(012630)에 대해 "지주회사 전환 공시"라며 투자의견을 '매수'로 제시하였다. 아울러 12개월 목표주가를 60,000원으로 내놓았다.
NH투자증권 이민재, 이현동 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수'의견은 NH투자증권의 직전 매매의견과 동일한 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
한편 12개월 목표주가로 제시한 60,000원은 직전에 발표된 목표가와 대비해서 큰 변화는 없고, 목표주가의 추이를 살펴보면 과거 목표가가 하향조정된 후에 지금까지 두차례 같은 수준을 지속하면서 뚜렷한 변화요인을 모색하지 못하는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 40.8%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
NH투자증권에서 현대산업(012630)에 대해 "동사는 2018년 5월 1일 지주사 체제 개편 결의. 존속회사인 HDC(가칭)는 자회사 및 피투자회사 지분관련 투자사업 및 부동산 임대사업 영위, 신설회사인 HDC현대산업개발(가칭)은 건설사업을 영위할 예정"라고 분석했다.
또한 NH투자증권에서 "HDC는 자본 1.15조원(부채 0.04조원), HDC현대산업개발은 자본 1.75조원(부채 2.28조원)으로 분할 예정. 추후 구체적인 자산 배분 내역이 나오겠지만, 기존 현대산업개발이 보유하고 있는 현금 1.1조원은 HDC로 0.4조원, HDC산업개발로 0.7조원 배정될 것으로 추정된다"라고 밝혔다.
한편 "지주회사 전환 시 순환출자금지에 따라 6개월 내 순환출자를 해소해야 한다. 현대산업개발-현대EP-아이콘트롤스-현대산업의 순환출자 고리 형성 중. 추가적으로 최대주주 지분율 상승을 위해서 지주회사와 아이콘트롤스와의 합병이 이뤄질 것"라고 전망했다.
◆ Report statistics
NH투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2017년1월 65,000원까지 높아졌다가 2017년7월 60,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 60,000원으로 제시되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 최근 2회연속 목표가가 낮아지다 이번에는 직전목표가보다 높은 수준으로 크게 상향반전하는 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
매수(유지)
TRADING BUY(유지)
목표주가
54,389
86,000
45,000
*최근 분기기준
오늘 NH투자증권에서 발표된 '매수'의견 및 목표주가 60,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 10.3% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 키움증권에서 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 86,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 미래에셋대우에서 투자의견 'TRADING BUY(유지)'에 목표주가 45,000원을 제시한 바 있다.
<NH투자증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20171206
매수
60,000
20171027
매수
60,000
20170711
매수(신규)
60,000
20170413
매수
65,000
20170202
매수
65,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20171206
NH투자증권
매수
60,000
20171206
DB금융투자
매수(유지)
48,000
20171206
신영증권
매수(유지)
56,000
20171206
유안타증권
매수
59,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
