메리츠종금증권에서 11일 한화케미칼(009830)에 대해 "안정적 이익 기조, 여전히 저평가"라며 투자의견을 '매수'로 제시하였다. 아울러 12개월 목표주가를 45,000원으로 내놓았다.
메리츠종금증권 노우호 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수'의견은 메리츠종금증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.
한편 12개월 목표주가로 제시한 45,000원은 직전에 발표된 목표가 39,000원 대비 15.4% 상향조정 된 것이고, 목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 정체구간을 보낸 후 이번에 오랜만에 목표가가 상향조정된 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 34.1%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.
또한 메리츠종금증권에서 "상반기 재고조정에 따른 수요 부진이 결국 화학 업황 약세를 견인했다. 6월 유가 회복과 중국 내 수요 개선으로 업황 회복의 발판이 마련되었다. 올 하반기에는 제품에 따른 회사별 이익 수준이 상이할 전망이다. 동사가 영위하는 PVC/가성소다는 중국 내 환경규제에 따른 타이트한 공급 및 수요 개선으로 가장 큰 수혜가 예상된다"라고 밝혔다.
한편 "2H17 기초소재 영업이익은 3,240억원, 17년 연간 이익은 6,525억원을 예상한다. 태양광은 고객사 계약 물량이 전량 출하되고, 모듈 선수요가 발생하며 3Q 이익이 +312억원으로 증가하겠다. 견조한 화학부문 이익과 태양광 이익 증가를 반영해 17년 연간 영업이익은 8,108억원으로 최대 실적을 시현할 것"라고 전망했다.
◆ Report statistics
메리츠종금증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 39,000원이 고점으로, 반대로 30,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 45,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 최근 2회연속 목표가가 낮아지다가 이번에는 직전 목표가까지 상향반전되는 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
매수(유지)
매수(유지)
목표주가
40,538
49,000
33,000
*최근 분기기준
오늘 메리츠종금증권에서 발표된 '매수'의견 및 목표주가 45,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 11% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 BNK투자증권에서 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 49,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 SK증권에서 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 33,000원을 제시한 바 있다.
<메리츠종금증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20170811
매수
45,000
20170717
매수
39,000
20170710
매수
39,000
20170530
매수
39,000
20170512
매수
39,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20170811
메리츠종금증권
매수
45,000
20170811
KB증권
매수(유지)
42,000
20170808
HMC투자증권
매수
45,000
20170803
BNK투자증권
매수(유지)
49,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
