이날 유가증권시장에서 삼성전자는 장중 180만1000원까지 오르며 상장 후 처음으로 180만원 고지를 밟았다.
삼성전자는 전날보다 1.02% 오른 179만원에 거래를 마쳤다. 사흘 연속 상승세로 종가 기준으로도 전날 세운 최고가 기록 177만2000원을 하루 만에 갈아치웠다.지난달 말 지주회사 전환을 공식화한 삼성전자는 11월 30일 174만6000원을 기록하며 1975년 6월 11일 상장 이후 종가 기준 최고가 기록을 갈아치웠다. 이후 잠시 주춤하던 주가는 6일부터 다시 상승세를 타기 시작했다.
시가총액은 252조원대에 근접하며 코스피시장 절대 1위 자리를 지키는 가운데 우선주인 삼성전자우와 시총을 합치면 280조원을 넘겨 단일기업으로 시총 300조원 시대도 멀지않았다는 전망이 나온다.
삼성전자 주가가 이같이 상승하는 이유는 그룹 지배구조 개편을 예고하는 지주회사 전환을 공식화하고 배당금 증액, 분기 배당 시행 등 주주가치 제고 방안을 내놓은 것이 매수심리를 자극하고 있기 때문이다.
여기에 최근 반도체 업황 호조로 4분기와 내년 실적이 개선될 것이라는 기대감이 투자자들을 끌어들이고 있다. 증권사들은 삼성전자가 4분기에 8조원대 영업이익을 달성할 것으로 전망하고 있다.
소현철 신한금융투자 연구원은 “메모리 반도체와 OLED 실적 모멘텀이 지속되고 하만 인수로 자동차용 전장 사업도 본격적으로 육성할 전망”이라며 “지주사 전환을 위한 검토를 시작했고, 원화 약세 등 대외환경도 우호적이어서 향후 주가 강세가 기대된다”고 밝혔다.
[삼성전자 증시동향]
증권사 목표주가 1,995,700원, 현재주가 대비 12% 추가 상승여력
최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 삼성전자의 평균 목표주가는 1,995,700원이다. 현재 주가는 1,776,000원으로 219,700원(12%)까지 추가상승 여력이 존재한다.
증권사별로 보면 이베스트투자증권의 어규진 에널리스트가 " 다시 시작되는 실적 Cycle, 동사는 최근 중장기 주주가치 제고 방안을 통해 주주환원에 적극 대응하고 있고, 지주회사 전환을 포함한 기업구조 검토 진행을 밝히는 등 주주친화 정책을 펼치고 있다. 여기에 3D NAND, 플렉서블OLED 등 월등한 기술력을 바탕으로 2017년 사상 최대 실적에 근접할 것으로 판단된다…" (이)라며 투자의견 매수(유지)에 목표주가: 2,300,000원을 제시했고, NH투자증권의 이세철, 서준현 에널리스트가 " 반도체 업황 호조로 4분기 실적 회복 전망, ‘17년은 반도체/디스플레이 부문 실적 개선 및 IM 부문 사업 정상화로 영업이익 35.5조원 전망. ‘17년 반도체 부문이 전사 영업이익의 50% 이상을 차지할 것으로 전망되는 바 반도체 중심의 회사로 봐야 할 시점…" (이)라며 투자의견 매수(유지)에 목표주가: 1,950,000원을 제시했다.
최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 삼성전자의 평균 목표주가는 1,995,700원이다. 현재 주가는 1,776,000원으로 219,700원(12%)까지 추가상승 여력이 존재한다.
증권사별로 보면 이베스트투자증권의 어규진 에널리스트가 " 다시 시작되는 실적 Cycle, 동사는 최근 중장기 주주가치 제고 방안을 통해 주주환원에 적극 대응하고 있고, 지주회사 전환을 포함한 기업구조 검토 진행을 밝히는 등 주주친화 정책을 펼치고 있다. 여기에 3D NAND, 플렉서블OLED 등 월등한 기술력을 바탕으로 2017년 사상 최대 실적에 근접할 것으로 판단된다…" (이)라며 투자의견 매수(유지)에 목표주가: 2,300,000원을 제시했고, NH투자증권의 이세철, 서준현 에널리스트가 " 반도체 업황 호조로 4분기 실적 회복 전망, ‘17년은 반도체/디스플레이 부문 실적 개선 및 IM 부문 사업 정상화로 영업이익 35.5조원 전망. ‘17년 반도체 부문이 전사 영업이익의 50% 이상을 차지할 것으로 전망되는 바 반도체 중심의 회사로 봐야 할 시점…" (이)라며 투자의견 매수(유지)에 목표주가: 1,950,000원을 제시했다.
[재무분석 특징]
영업이익률 현재 13.78%로 업종평균 상회. PER은 12.22로 업종평균보다 낮으며, PBR은 1.35이다.업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 삼성전자는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR이 상대적으로 높은 상태를 보이고 있는 가운데, 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER은 적정한 수준를 유지하고 있다.
영업이익률 현재 13.78%로 업종평균 상회. PER은 12.22로 업종평균보다 낮으며, PBR은 1.35이다.업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 삼성전자는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR이 상대적으로 높은 상태를 보이고 있는 가운데, 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER은 적정한 수준를 유지하고 있다.
| 삼성전자 | LG전자 | SK하이닉스 | 삼성SDI | LG디스플레이 | |
| ROE | 11.0 | 3.6 | 12.1 | 4.6 | 0.8 |
| PER | 12.2 | 16.7 | 12.2 | 12.1 | 97.1 |
| PBR | 1.4 | 0.6 | 1.5 | 0.6 | 0.8 |
| 기준년월 | 2016년9월 | 2016년9월 | 2016년9월 | 2016년9월 | 2016년9월 |
외국인/기관 순매수, 개인은 순매도(한달누적)
12월2일부터 전일까지 외국인이 3거래일 연속 순매도했다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 매수반전의 모습을 보이며 64,323주를 순매수했고, 기관도 매수 우위를 유지하면서 65,684주를 순매수했다. 반면 개인들은 순매수에서 순매도로 반전되면서 130,007주를 순매도한 것으로 나타났다.
12월2일부터 전일까지 외국인이 3거래일 연속 순매도했다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 매수반전의 모습을 보이며 64,323주를 순매수했고, 기관도 매수 우위를 유지하면서 65,684주를 순매수했다. 반면 개인들은 순매수에서 순매도로 반전되면서 130,007주를 순매도한 것으로 나타났다.
상장주식수 대비 거래량은 0.17%로 적정수준
최근 한달간 삼성전자의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.17%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 2.28%를 나타내고 있다.
최근 한달간 삼성전자의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.17%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 2.28%를 나타내고 있다.
거래비중 기관 28.53%, 외국인 62.05%
최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 외국인이 62.05%, 기관이 28.53%, 개인은 9.4%를 기록한 것으로 나타났다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 외국인이 전체 거래량의 75.51%를 차지하며 가장 활발한 참여를 보였고, 기관은 23.11%, 개인은 1.37%의 거래 참여율을 보였다.
최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 외국인이 62.05%, 기관이 28.53%, 개인은 9.4%를 기록한 것으로 나타났다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 외국인이 전체 거래량의 75.51%를 차지하며 가장 활발한 참여를 보였고, 기관은 23.11%, 개인은 1.37%의 거래 참여율을 보였다.
주가와 투자심리는 강세, 거래량은 보통
최근 주가변화를 기준으로 살펴보면 현주가는 상승폭이 상대적으로 큰 특징을 보이고 있고, 거래량을 적용해볼 때는 적정한 수준에서 특별한 변화는 포착되지 않고 있다. 투자심리를 살펴보면 상승에 무게가 실리며 투자심리가 호조세를 이어가고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기, 중기, 장기 이동평균선이 정배열을 이루는 전형적인 상승국면에 있다.
최근 주가변화를 기준으로 살펴보면 현주가는 상승폭이 상대적으로 큰 특징을 보이고 있고, 거래량을 적용해볼 때는 적정한 수준에서 특별한 변화는 포착되지 않고 있다. 투자심리를 살펴보면 상승에 무게가 실리며 투자심리가 호조세를 이어가고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기, 중기, 장기 이동평균선이 정배열을 이루는 전형적인 상승국면에 있다.
10월27일에 삼성전자 3/4분기(2016년7월~9월)실적 발표됨
| <발표치> | 매출액 | 영업이익 | 당기순이익 |
| 3/4분기 | 47조8156.3억 | 5조2000.9억 | 4조5378.6억 |
| 직전분기 대비 | 6.1% 감소 | 36.1% 감소 | 22.4% 감소 |
| 전년동기 대비 | 7.5% 감소 | 29.7% 감소 | 16.9% 감소 |
[삼성전자 2016년 예상 실적]
[삼성전자 2016년 예상 지표]
| 날짜 | 증권사(애널리스트) | 매출액 | 영업이익 | 당기순이익 |
| 16/12/07 | HMC투자증권(노근창) | 2000030억 | 279630억 | 213800억 |
| 16/12/05 | 유진투자증권(이정, 노경탁) | 2005727억 | 283323억 | 219750억 |
| 16/12/05 | 대신증권(김경민, 박강호) | 2011680억 | 277300억 | 207540억 |
| 16/11/30 | 교보증권(최도연) | 1985250억 | 276280억 | 224170억 |
| 16/11/30 | 동부증권(권성률) | 1974690억 | 275180억 | 196110억 |
| 날짜 | 증권사(애널리스트) | EPS(원) | BPS(원) | PER(배) | PBR(배) | EV/EBITDA(배) |
| 16/12/07 | HMC투자증권 (노근창) | 144101 | 1109530 | 12.1 | 1.6 | 4.4 |
| 16/12/05 | 유진투자증권 (이정, 노경탁) | 153938 | 1105865 | 11.2 | 1.6 | 4.2 |
| 16/12/05 | 대신증권 (김경민, 박강호) | 137975 | 1076034 | 12.5 | 1.6 | 4.3 |
| 16/11/30 | 교보증권 (최도연) | 153184 | 1341035 | 10.9 | 1.3 | 3.9 |
| 16/11/30 | 동부증권 (권성률) | 133495 | - | 12.6 | 1.5 | 4.0 |
[삼성전자 주주현황]
| 성명 | 주식수 | 지분율 | 최종변동일 |
| 이건희(외8인) | 25,951,095주 | 18.45% | 2016년 10월 28일 |
| 삼성전자자사주 | 18,971,686주 | 13.49% | 2016년 09월 26일 |
| 국민연금공단 | 11,790,915주 | 8.38% | 2015년 03월 26일 |
| 방인배 | 11,598주 | 0.01% | 2009년 10월 05일 |
| 이원성 | 8,473주 | 0.01% | 2009년 07월 23일 |
이성민 코스피 전문기자 smlee@etnews.com
