하이투자증권에서 28일 현대미포조선(010620)에 대해 "이상한 것은 오래 가지 않는다"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였다. 아울러 6개월 목표주가를 120,000원으로 내놓았다.
하이투자증권 최광식 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 하이투자증권의 직전 매매의견과 동일한 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견을 소폭 상회하는 수준으로 평가되는데, 이는 동종목에 대한 기대감을 보다 공격적으로 표현한 것으로 분석되고 있다.
한편 6개월 목표주가로 제시한 120,000원은 직전에 발표된 목표가와 대비해서 큰 변화는 없고, 목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 57.3%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
하이투자증권에서 현대미포조선(010620)에 대해 "'이상하다'는 것은 MR탱커의 신조투자 회수비투자기간이 6년~7년 안팎으로 지극히 정상적이고, 리세일/신조선가 지수도 1배 이상으로 업황이 좋다. 비록 최근 운임 등이 다소 하락했지만, 2015년 하반기 많은 인도를 소화하면서도 운임이 올랐다가, 정상수준으로 내려왔을 뿐이다. 이상한 것은 오래 가지 않는다"라고 분석했다.
또한 하이투자증권에서 "동사는 2Q16 매출액 1조 564억원, 영업이익 741억원, 지배주주순이익 1,228억원으로 이익단에서 당사 예상과 컨센서스를 크게 상회했다. 조선(미포+비나신)이 매출액 9,974억원(YoY +1%, QoQ +9%), 영업이익 593억원, OPM 5.9%(+5.6%p, +0.3%p)로 1Q에 시작된 턴어라운드를 이어갔다"라고 밝혔다.
한편 "MIX 개선효과는 2017년 상반기까지 계속된다. 또한 3Q에는 희망퇴직 위로금 기저효과에 고정연장근무제 폐지 등 추가 비용 절감 노력이 추가되어 영업이익이 2Q보다 또 성장할 것은 자명하다"라고 전망했다.
◆ Report statistics
하이투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2015년7월 90,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 120,000원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가는 직전에 한차례 하향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 전고점보다 더 높게 상향조정되면서 전체적으로는 상승추세가 계속 진행되는 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
매수(유지)
HOLD(M)
목표주가
93,375
120,000
70,000
*최근 분기기준
오늘 하이투자증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 120,000원은 전체의견을 소폭 상회하는 수준으로 이는 동종목에 대한 기대감을 보다 공격적으로 표현한 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 28.5% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제일 보수적인 의견을 제시한 대신증권에서 투자의견 '시장수익률(유지)'에 목표주가 70,000원을 제시한 바 있다.
<하이투자증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20160728
매수(유지)
120,000
20160427
매수(유지)
120,000
20160205
매수(유지)
120,000
20160111
매수(유지)
120,000
20151110
매수
120,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20160728
하이투자증권
매수(유지)
120,000
20160726
메리츠종금증권
매수(신규)
90,000
20160705
교보증권
매수(유지)
100,000
20160705
NH투자증권
매수(유지)
85,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
