미래에셋증권에서 8일 대우건설(047040)에 대해 "선택과 집중이 필요"라며 투자의견을 '매수'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 6,700원을 내놓았다.
미래에셋증권 이광수, 김명주 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수'의견은 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 최근 한차례 레벨다운 된 이후 이번에는 직전 수준을 유지하는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 17.8%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
미래에셋증권에서 대우건설(047040)에 대해 "동사의 2016년 2분기 IFRS 연결기준 실적은 매출 2조 5,266억원 (-2%, YoY), 영업이익 918억원 (-12%, YoY)으로 추정된다. 부진한 해외부문 수익성 개선으로 시장 예상치 대비 부진한 실적이 예상된다. 높은 주택사업 수익성에도 불구하고 중동 플랜트와 아시아 건축 부문 원가율이 여전히 높게 유지되고 있다"라고 분석했다.
또한 미래에셋증권에서 "해외부문 원가율은 107.1%를 기록하여 전체 매출 원가율 94.9%보다 월등히 높은 상황이다. 2분기 해외부문 예상원가율도 104%로 전체 원가율보다 높을 것으로 예상된다. 따라서, 향후 동사의 해외프로젝트 원가율의 안정성이 실적 개선의 가장 중요한 요소라는 판단이다"라고 밝혔다.
한편 "2016년 3분기에 시작되는 베트남 도시(주택)개발 사업을 관심 있게 지켜 볼 필요가 있다. 하노이에 분양하는 1차 물량은 182세대로 많지 않다. 그러나, 해외주택사업 시작으로 대우건설만의 색깔을 찾는 첫 단추가 될 수 있다는 판단이다"라고 전망했다.
◆ Report statistics
목표주가는 2015년10월 8,700원까지 높아졌다가 2016년1월 6,700원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 6,700원으로 제시되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가는 직전에 한차례 하향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 상향조정되었는데 이는 전고점보다는 낮은 수준이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
매수(유지)
MARKETPERFORM(유지)
목표주가
7,588
9,600
6,400
*최근 분기기준
오늘 미래에셋증권에서 발표된 '매수'의견 및 목표주가 6,700원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 11.7%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 키움증권에서 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 9,600원을 제일 보수적인 의견을 제시한 하이투자증권에서 투자의견 'HOLD(유지)'에 목표주가 6,400원을 제시한 바 있다.
<미래에셋증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20160708
매수
6,700
20160108
매수
6,700
20151028
매수
8,700
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20160708
미래에셋증권
매수
6,700
20160706
NH투자증권
HOLD(유지)
6,500
20160701
KB투자증권
매수(유지)
8,000
20160630
BNK투자증권
매수(유지)
7,500
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
