BNK투자증권에서 6일 CJ헬로비전(037560)에 대해 "불확실성을 반영한 주가"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였다. 아울러 6개월 목표주가를 14,000원으로 내놓았다.
BNK투자증권 신건식 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 BNK투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 시장컨센서스와 비교해 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.
한편 6개월 목표주가로 제시한 14,000원은 직전에 발표된 목표가 16,000원 대비 -12.5% 하향조정 된 것이고, 목표주가의 추이를 살펴보면 과거 상향조정되어오던 패턴이 한차례 정체구간을 보낸 후에 이번에 비교적 조정폭이 크게 줄어든 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 34.6%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
BNK투자증권에서 CJ헬로비전(037560)에 대해 "합병 불허의 가능성은 기존보다 커진 상황이기 때문에 불확실성을 반영한 목표주가 하향은 불가피하다. 다만 주가는 합병논의가 있기 전 수준(12,785원)보다 오히려 18.7% 더 하락해 있다. 합병 프리미엄을 제거한다고 해도 현 주가 수준은 낮다"라고 분석했다.
또한 BNK투자증권에서 "구체적인 심사리포트에 대한 내용이 오픈 된 것은 아니지만, 방송통신융합 현상이 글로벌 추세인 상황에서 정부가 규제일변도로 접근했다는 점, 합병불허 시 케이블TV의 구조조정 문제 등 다양한 논란이 있을 것으로 보인다"라고 밝혔다.
한편 "동사 목표주가를 기존 16,000원에서 14,000원으로 하향조정했음에도 현 주가대비 약 34.6%의 Upside가 존재하며, 합병 심사 프로세스상 아직 합병 무산이 확정된 것이 아니며, 현재의 주가가는 합병 논의가 있기 전 수준으로 하락한 상태이기 때문에 동사에 대한 투자의견 매수를 유지한다"라고 전망했다.
◆ Report statistics
BNK투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 한때 2015년11월 16,000원을 최고점으로 기록된 이후 최근에 14,000원 수준까지 다소 하향조정되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속 목표가가 하향조정되고 있는데 조정폭 또한 이번에 더욱 커지는 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
매수(상향)
매수(상향)
목표주가
16,050
18,000
14,000
*최근 분기기준
오늘 BNK투자증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 14,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 12.8%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 유안타증권에서 투자의견 '매수(상향)'에 목표주가 18,000원을 제시한 바 있다.
<BNK투자증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20160706
매수(유지)
14,000
20160616
매수(유지)
16,000
20151104
매수(유지)
16,000
20150806
매수(유지)
14,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20160706
BNK투자증권
매수(유지)
14,000
20160622
한국투자증권
매수(유지)
16,000
20160601
하이투자증권
매수(신규)
17,000
20160509
이베스트투자증권
매수
15,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
