키움증권에서 13일 삼성화재(000810)에 대해 "실적이 기대치 보다 저조한 이유는"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 340,000원을 내놓았다.
키움증권 김태현 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 키움증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 시장컨센서스와 비교해 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 과거 목표가가 하향조정된 후에 지금까지 두차례 같은 수준을 지속하면서 뚜렷한 변화요인을 모색하지 못하는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 22.1%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
키움증권에서 삼성화재(000810)에 대해 "삼성화재의 2분기 당기순이익은 3,645억원(+31.1%YoY, +21.1%QoQ)를 기록했다. 시장 컨센서스(3,760억원)와 당사추정치를 각각 3%, 10% 하회하는 실적이다. 실적이 기대치 보다 저조한 이유는 고액사고 발생에 따른 일반보험 손해율 급등 때문이다. 특이 요인으로는 삼성전자 지분 매각이익 1910억원, 삼성물산 감액손실 236억원(세전기준)이 있었다"라고 분석했다.
또한 키움증권에서 "업종 Top Pick 의견을 유지한다. 제도 변경 하에서 동사의 높은 자본여력은 사업전략 수립의 용이함과 함께 주주환원정책 강화로 이어질 수 있다. 또한 업계 경쟁이 치열해지면서 동사의 보수적인 수익성 유지 전략도 빛을 발할 수 있다"라고 밝혔다.
◆ Report statistics
키움증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2017년7월 370,000원까지 높아졌다가 2018년5월 340,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 340,000원으로 제시되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속 목표가가 하향조정되고 있는데 조정폭 또한 이번에 더욱 커지는 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
매수
매수
목표주가
342,929
360,000
290,000
*최근 분기기준
오늘 키움증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 340,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하나금융투자에서 투자의견 '매수'에 목표주가 360,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 삼성증권에서 투자의견 'BUY'에 목표주가 290,000원을 제시한 바 있다.
<키움증권 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20180813
BUY
340,000
20180717
BUY(MAINTAIN)
340,000
20180516
매수(유지)
340,000
20171102
매수(유지)
370,000
20170801
매수(유지)
370,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20180813
키움증권
BUY
340,000
20180810
미래에셋대우
매수
350,000
20180810
한국투자증권
매수(유지)
326,000
20180810
DB금융투자
BUY(유지)
342,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
