[ET투자뉴스]제주반도체_주요 투자주체는 개인투자자

전자신문과 금융AI전문기업 씽크풀의 증시분석 전문기자 로봇 ET가 쓴 기사입니다

업종지수와 비교해서 위험대비 수익률 좋다고 할 수 있어 9일 오전 10시5분 현재 전일대비 7.66% 오른 5,200원으로 강세를 보이고 있는 제주반도체는 지난 1개월간 9.36% 상승했다. 동기간 동안에 주가움직임의 위험지표인 표준편차는 3%를 기록했다. 이는 반도체 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 제주반도체의 월간 주가수익률이 상당히 높았던 만큼 변동성도 상대적으로 매우 높은 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 제주반도체의 위험을 고려한 수익률은 3.1을 기록했는데, 변동성은 컸으나 주가상승률이 괜찮았기 때문에 위험대비 수익률도 높은 수준을 나타냈다. 또한 반도체업종의 위험대비수익률 0.8보다도 높았기 때문에 업종대비 성과도 긍정적이라고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 제주반도체가 속해 있는 반도체업종은 코스닥지수보다 변동성과 수익률이 모두 높은 모습이다. 다시 말하면 동업종에 탄력이 붙으면서 지수대비 초과상승했다는 의미이다.

	표준편차	수익율	위험대비 수익율
제주반도체	3.0%	9.4%	3.1
아이에이	2.5%	2.3%	0.9
티에스이	2.5%	-8.7%	-3.4
제이스텍	2.2%	-3.4%	-1.5
기가레인	1.4%	9.4%	6.7
코스닥	1.4%	-2.4%	-1.7
반도체	1.6%	1.3%	0.8

관련종목들 상승 우세, 반도체업종 +0.6%

이 시각 현재 관련종목들도 상승이 우세한 가운데 반도체업종은 0.6% 상승중이다.

아이에이	3,530원 ▲85(+2.47%)	티에스이	11,600원 ▲50(+0.43%)
기가레인	2,975원 ▲25(+0.85%)	제이스텍	9,300원 0 (0.00%)

증권사 목표주가 7,550원, 현재주가 대비 45% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 제주반도체의 평균 목표주가는 7,550원이다. 현재 주가는 5,200원으로 2,350원(45%)까지 추가상승 여력이 존재한다.

증권사 투자의견을 보면 리딩투자증권의 서형석, 정태원 에널리스트가 " SmartGrid 성장의 직접적 수혜, ① 국내셋톱박스 업체와 중국 SmarGrid 向 MCP, NAND Product 공급 확대지속, ② 신사업인 복권 사업 매출인식으로 실적 Level Up 전망, ③글로벌 Foundry 업체와 전략적 제휴를 통한 Fab 확보로 범용 DRAM시장잠식이 예상되며 신제품 U2RAM 개발 후 경쟁사와 기술격차 확대및 다양한 산업 군으로 공급 가능성 등을 반영…" (이)라며 투자의견 BUY(maintain)에 목표주가: 7,550원을 제시했다.

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 7.21%로 업종평균 상회. PER은 34.38로 업종평균보다 높으며, PBR은 1.49임.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 제주반도체는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR과 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 모두 상대적으로 적정한 수준에 있다고 할 수 있다.

	제주반도체	제이스텍	아이에이	기가레인	티에스이
ROE	4.4	57.6	-24.3	-0.2	10.0
PER	34.4	1.8	-	-	7.5
PBR	1.5	1.1	3.8	1.7	0.8
기준년월	2018년3월	2017년12월	2018년3월	2018년3월	2018년3월

외국인/개인 순매수, 기관은 순매도(한달누적) 8월7일부터 전일까지 기관이 2거래일 연속 순매수했다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 초반에 동종목을 순매수한 이후에 기세를 이어가며 85,796주를 순매수했고, 개인들도 매기를 떨어뜨리면서도 87,074주를 순매수했다. 하지만 기관은 매도 관점으로 접근하면서 172,870주를 순매도했다.

투자주체별 누적순매수

상장주식수 대비 거래량은 0.43%로 적정수준 최근 한달간 제주반도체의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.43%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 2.6%를 나타내고 있다. 주요 투자주체는 개인투자자 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 84.96%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 11.63%를 보였으며 기관은 3.39%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 88.53%로 가장 높았고, 외국인이 10.81%로 그 뒤를 이었다. 기관은 0.64%를 나타냈다.

투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가, 거래량, 투심 모두 강세

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 상승추세를 유지하고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 매수 에너지가 강화되고 있다. 실리적인 측면에서는 주가흐름처럼 투자심리도 개선되고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 지속됐던 하락국면을 마무리하면서 상승국면으로의 전환가능성이 높아지고 있다.

현재주가 근처인 4,975원대에 주요매물대가 존재.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 4,975원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 4,975원대는 전체 거래의 20.8%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 조정받을때 수급적인 강력한 지지대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 5,100원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가가 방향을 잡으면 어느쪽으로도 지지 또는 저항매물대로 힘을 발휘할 수있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하고 있는 현재 상황에서는, 제2매물대인 5,100원대의 지지가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제2매물가격대에 주가가 지금 가깝게 근접하고 있기 때문에, 이제부터는 5,100원대의 지지여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있겠다.

[포인트검색]

8월9일10시05분 :(주)제주반도체 연결재무제표 기준 영업(잠정)실적(공정공시)


증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com