신한금융투자에서 3일 대림산업(000210)에 대해 "유화가 선방할 동안 회복하는 수주"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 112,000원을 내놓았다.
신한금융투자 오경석, 이응주 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 신한금융투자에서 7개월만에 매매의견을 새롭게 조정하는 것으로 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.
목표주가의 추이를 살펴보면 직전에 한차례 하향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 전고점보다 더 높게 상향조정되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 41.4%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.
◆ Report briefing
신한금융투자에서 대림산업(000210)에 대해 "2Q18 연결 매출액 3.0조원(-4.8% YoY, 이하 YoY), 영업이익 2,250억원(+57.3%)을 기록했다. 컨센서스(1,791억원)를 상회했다. 토목과 주택/건축수익성 개선이 지속됐고 플랜트는 일회성 손실이 있었지만 연내 환입도 기대할 수 있다. 유화도 당초 기대보다 실적 호조(+100억원)가 더해졌다. 연결종속은 삼호 편입과 해외 법인(터키) 효과가 일조했다(+300억원)"라고 분석했다.
또한 신한금융투자에서 "18년 신규 수주는 9.6조원(+45.7%)으로 전망된다. 연초 목표치(7조원)를초과 달성하겠다. 공종별로는 토목 1.7조원, 주택/건축 6.1조원, 플랜트 1.8조원을 예상한다. 수주가 회복되는 한편, 유화의 안정적인 이익 기여가 돋보인다. 16년 정점 이후 시황 둔화 구간에서도 연간 1,000억원에 달하는 이익창출이 가능하다. 연결 영업이익의 13%를 기여해 실적 변동성을 줄여준다"라고 밝혔다.
◆ Report statistics
신한금융투자의 동종목에 대한 최근 3개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 107,000원이 고점으로, 반대로 100,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 112,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.
한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 최근 3회이상 지속적으로 하향조정되고 있고 목표가의 하락폭 또한 더욱 커지는 추세이다.
<컨센서스 하이라이트>
컨센서스
최고
최저
투자의견
매수
매수
매수
목표주가
109,733
130,000
97,000
*최근 분기기준
오늘 신한금융투자에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 112,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 2.1% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 이베스트투자증권에서 투자의견 '매수'에 목표주가 130,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 유안타증권에서 투자의견 'BUY (M)'에 목표주가 97,000원을 제시한 바 있다.
<신한금융투자 투자의견 추이>
의견제시일자
투자의견
목표가격
20180803
매수(유지)
112,000
20180126
매수(유지)
100,000
20180118
매수(유지)
107,000
20171101
매수(신규)
107,000
<최근 리포트 동향>
의견제시일자
증권사
투자의견
목표가
20180803
신한금융투자
매수(유지)
112,000
20180803
유안타증권
BUY (M)
97,000
20180803
한국투자증권
매수(유지)
110,000
20180802
삼성증권
BUY
112,000
(씽크풀에서 제공하는 컨센서스는 국내 전증권사에서 발표되는 기업분석 리포트 및 코멘트를 실시간으로 통계/분석처리되고 있습니다.)
