[ET투자뉴스]S&T모티브_외국인/기관 순매수, 개인은 순매도(한달누적)

전자신문과 금융AI전문기업 씽크풀의 증시분석 전문기자 로봇 ET가 쓴 기사입니다

위험대비수익률 -1.4, 업종지수보다 높아 27일 오전 9시5분 현재 전일대비 1.24% 오른 32,650원을 기록하고 있는 S&T모티브는 지난 1개월간 1.8% 하락했다. 동기간 동안에 주가움직임의 위험지표인 표준편차는 1.2%를 기록했다. 이는 코스피 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 S&T모티브의 월간 주가등락률이 마이너스에 머물고 있지만 변동성은 가장 낮은 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 S&T모티브의 위험을 고려한 수익률은 -1.4를 기록했는데, 주가는 하락했지만 변동성이 낮아서 위험대비 수익률은 주요종목군 내에서 적정수준을 유지했다. 또한 코스피업종의 위험대비수익률과도 동등한 수준을 보였기 때문에 업종대비 성과도 나쁘지 않다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 S&T모티브가 속해 있는 코스피업종은 운수장비지수보다 변동성과 수익률이 모두 낮은 모습을 보여주고 있다. 다시 말해서 동업종의 탄력은 약한 반면 하락시에도 지수보다 낙폭이 작다는 의미이다.

	표준편차	수익율	위험대비 수익율
대원강업	2.2%	-7.3%	-3.3
에스엘	1.8%	9.1%	5.0
쌍용차	1.7%	0.3%	0.1
모토닉	1.4%	-4.0%	-2.8
S&T모티브	1.2%	-1.8%	-1.4
운수장비	1.2%	2.0%	1.6
코스피	0.7%	-1.0%	-1.4

관련종목들 혼조세, 운수장비업종 +0.95%

이 시각 현재 관련종목들은 혼조세를 보이고 있으나 운수장비업종은 0.95% 상승중이다.

쌍용차	4,615원 ▲30(+0.65%)	대원강업	4,000원 0 (0.00%)
에스엘	19,700원 ▲200(+1.03%)	모토닉	8,920원 ▼50(-0.56%)

증권사 목표주가 39,000원, 현재주가 대비 19% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 S&T모티브의 평균 목표주가는 39,000원이다. 현재 주가는 32,650원으로 6,350원(19%)까지 추가상승 여력이 존재한다.

증권사 투자의견을 보면 현대차투자증권의 장문수 에널리스트가 " 원/달러 하락으로 수익성 악화, 방산 매출 감소, 원/달러 하락으로 S&TC 수익성 하락과 과징금 이슈, 한국GM 가동 차질로 인해 이익 가시성이 점진 낮아진 상황. 기저효과로 이익 회복은 가능하나 과거 GM글로벌 신규 매출 증가, 방산 고마진 지속, 현대차향 핵심 부품 매출 증가 시점의 이익 고성장은 어려운 상황…" (이)라며 투자의견 BUY에 목표주가: 39,000원을 제시했다.

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 8.5%로 업종평균 상회. PER은 7.97로 업종평균보다 높으며, PBR은 0.57로 다소 낮은편.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 S&T모티브는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR과 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 상대적으로 낮은 상태를 보이고 있다.

	S&T모티브	쌍용차	모토닉	대원강업	에스엘
ROE	7.2	-8.9	3.3	4.7	10.0
PER	8.0	-	23.5	9.4	6.7
PBR	0.6	0.9	0.8	0.4	0.7
기준년월	2018년3월	2018년3월	2018년3월	2018년3월	2018년3월

외국인/기관 순매수, 개인은 순매도(한달누적) 전일까지 기관이 8일 연속, 외국인이 2일 연속 각각 동종목을 순매수 했다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 초반에 동종목을 순매수한 이후에 기세를 이어가며 95,843주를 순매수했고, 기관도 순매도를 기록하다가 다시 순매수로 돌아서면서 18,991주를 순매수했다. 반면 개인들은 매도쪽으로 방향을 잡으면서 114,834주를 순매도한 것으로 나타났다.

투자주체별 누적순매수

상장주식수 대비 거래량은 0.34%로 적정수준 최근 한달간 S&T모티브의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.34%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 3.41%를 나타내고 있다. 거래비중 기관 26.1%, 외국인 45.35% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 외국인이 45.35%로 가장 높은 참여율을 보였고, 개인이 28.54%를 보였으며 기관은 26.1%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 외국인 비중이 39.55%로 가장 높았고, 개인이 35.4%로 그 뒤를 이었다. 기관은 25.04%를 나타냈다.

투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 투자심리는 보통, 거래량은 약세

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 상승에 필요한 에너지가 부족한 상황이며 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 중기적으로는 하락패턴, 단기적으로는 상승패턴이다.

현재주가 근처인 32,250원대에 주요매물대가 존재.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 32,250원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 32,250원대는 전체 거래의 18%선으로 가격대에서 뚜렷하게 크게 발생한 것은 아니지만 상대적으로 거래규모가 큰 구간이 되고 지금부터 주가가 어느 한방향으로 방향을 잡으면 강한 추세적 지지 또는 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 32,700원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가가 방향을 잡으면 어느쪽으로도 지지 또는 저항매물대로 힘을 발휘할 수있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하면서 제2매물대 저항구간인 32,700원대에 점차 가까워지고 있기 때문에, 추가상승시에는 동가격대에서의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제2매물가격대에 주가가 지금 가깝게 근접하고 있기 때문에, 이제부터는 32,700원대의 저항여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있다. 현재위치에서 매물부담을 고려해보면, 32,700원대의 저항가능성과 32,250원대의 지지가능성을 중심으로 보는 것이 필요하다.

[포인트검색]

7월27일 9시05분 :S&T모티브(주) 연결재무제표기준영업(잠정)실적(공정공시)


증시분석 전문기자 로봇 ET etbot@etnews.com